Що таке Compound (COMP)

Compound – це програмне забезпечення, яке працює на платформі Ethereum і має заохотити розподілену мережу комп’ютерів до керування традиційним грошовим ринком.

Compound, один із нових протоколів децентралізованих фінансів (DeFi), використовує для надання своїх послуг кілька криптоактивів, що уможливлюють кредитування й запозичення без фінансового посередника, такого як банк. 

Простіше кажучи, Compound дає змогу користувачам вносити криптовалюту в кредитні пули, доступні для позичальників. Кредитори заробляють відсотки на активах, які вони депонують. 

Після внесення коштів кредитор Compound отримує нові криптотокени під назвою cToken (вони представляють його депозит). Кілька прикладів cToken – це cETH, cBAT і cDAI.

Кожен токен cToken може без обмежень передаватися або продаватися, але викупити його можна лише за відповідну криптовалюту, заблоковану в протоколі. Весь цей процес відбувається автоматично й управляється кодом Compound, завдяки чому кредитор може в будь-який час вивести свої кошти.

Для заохочення учасників Compound використовує інший криптоактив – власну криптовалюту сервісу під назвою COMP. Кожного разу, коли користувач взаємодіє з ринком Compound (позичаючи, виводячи або повертаючи актив), він отримує додаткові токени COMP як нагороду.

Незважаючи на свою складність, ця модель достатньо ефективно залучає користувачів і поширюється серед інших криптовалют DeFi. За даними сайту DeFi Pulse, станом на 2020 рік у протоколі Compound було заблоковано активів на суму понад 500 млн доларів.

Проект Compound був заснований серійними підприємцями Робертом Лешнером (Robert Leshner) і Джеффрі Хейсом (Geoffrey Hayes), які раніше створили фірму Britches – агрегатор товарів із місцевих магазинів для продажу на платформі PostMates. 

У 2018 році проєкт Compound залучив 8,2 млн доларів від відомих венчурних фірм Andreessen Horowitz і Bain Capital Ventures, венчурного підрозділу консалтингової фірми Bain.

У 2019 році Compound залучив ще 25 млн доларів від тих самих інвесторів, а також нових учасників, як-от Paradigm Capital – фонду, створеного співзасновником Coinbase. 

Частка загальної кількості COMP в обігу спочатку була розподілена між інвесторами компанії та її співробітниками. 

Compound зв’язує між собою кредиторів і позичальників за допомогою набору смарт-контрактів на базі Ethereum і нагород, що виплачуються в криптовалюті. 

Ось два основні типи користувачів платформи: 

• Кредитори – кожен, хто бажає надати криптовалюту в позику на платформі Compound, може надіслати свої токени на контрольовану Compound адресу Ethereum, а потім заробляти відсотки.
• Позичальники – будь-які користувачі, що розміщують заставу на Compound у формі криптовалюти. Вони можуть позичати криптовалюти, що підтримуються проєктом Compound, на суму, що відповідає частці внесених ними активів. 

Compound нагороджує кредиторів токенами COMP залежно від кількості токенів cToken, що зберігаються в їхніх гаманцях, із застосуванням змінної відсоткової ставки, що залежить від доступної пропозиції відповідного активу. Що більша ліквідність на ринку, то нижча відсоткова ставка. 

Користувачі, які надають активи в позику протоколу, можуть узяти кредит у будь-якій іншій криптовалюті, яку пропонує Compound, у межах суми внесеної ними застави.

Важливо зазначити, що застава позичальника може бути ліквідована, якщо актив, який він позичив, зростає у вартості та стає ціннішим, ніж застава. 
 

Для створення розподіленої мережі в проекті Compound передбачені нагороди для користувачів у формі токенів COMP.

Кожен власник токенів COMP може брати участь у прийнятті рішень, що впливають на роботу програмної платформи, голосуючи за пропозиції щодо правил, які регулюють її використання.

Власник COMP також може передати свої права голосу іншому учаснику, щоб той голосував від його імені. Це означає, що особу, яка не є власником COMP, наприклад юриста, можуть попросити проголосувати в певному питанні від імені власника COMP. 

Для інвесторів важливо відзначити, що нові токени COMP випускаються мережею щодня. Станом на 2020 рік кредиторам і позичальникам щодня видається близько 2880 токенів COMP, тобто кожен користувач Compound може заробляти токени COMP пропорційно до суми, наданої протоколу в борг. 

Проект Compound може зацікавити всіх, хто бажає отримувати додатковий дохід, надаючи або позичаючи криптовалюту. 

Крім того, у користувачів є додатковий стимул утримувати відповідний токен, оскільки кожен власник COMP може приймати рішення щодо розвитку цієї платформи. Це включає можливість голосувати за відсоткові ставки Compound та інші важливі рішення, які можуть вплинути на доходи або прибутковість. 

COMP також можуть зацікавити інвесторів, які хочуть отримати доступ до нових монет DeFi, пов’язаних із грошовими потоками на базі протоколу.

Тепер ви готові зробити наступний крок і купити трохи COMP!