yearn.finance란 무엇인가요? (YFI)

yearn.finance는 이더리움 블록체인에서 실행되는 프로토콜 그룹으로, 사용자가 대출 및 거래 서비스를 통해 암호화폐 자산 수익을 최적화할 수 있도록 합니다.

새롭게 부상하는 수많은 탈중앙화 금융(DeFi) 프로젝트 중 하나인 yearn.finance는 코드만을 사용하여 서비스를 제공하며, 은행이나 수탁기관과 같은 금융 중개인의 필요성을 없앱니다. 이를 위해 yearn.finance는 YFI 암호화폐를 중심으로 자동화된 인센티브 시스템을 구축했습니다. 

yearn.finance 플랫폼은 다음과 같은 여러 독립적인 제품으로 구성됩니다.

• APY – 다양한 대출 프로토콜의 이자율을 보여주는 데이터 테이블입니다. 
• Earn – 사용자가 자산을 대출하여 얻을 수 있는 가장 높은 이자율을 식별합니다. 
• Vaults – 다른 DeFi 프로젝트에서 가장 높은 수익을 창출하도록 설계된 투자 전략 모음입니다.
• Zap – 여러 거래를 한 번의 클릭으로 묶어 비용과 노력을 절약합니다.

사용자는 yearn.finance 플랫폼을 사용하여 Balancer 및 Curve DeFi 거래 플랫폼에서 실행되는 yearn.finance 계약에 암호화폐를 락업하여 YFI 토큰을 얻습니다.  

이러한 방식으로 yearn.finance는 사용자가 더 많은 암호화폐를 얻기 위해 DeFi 프로토콜에 암호화폐 자산을 락업하는 “수익 농사(yield farming)”라고 일반적으로 불리는 관행을 활용합니다. 사용자가 플랫폼에 더 많은 자산을 락업할수록 프로토콜로부터 더 많은 토큰을 보상받습니다.

운영 첫 달에 yearn.finance 플랫폼은 거의 8억 달러의 자산을 유치하여 현재까지 가장 빠르게 성장하는 DeFi 프로젝트 중 하나가 되었습니다.

Yearn.finance는 2020년 독립 개발자 Andre Cronje에 의해 출시되었습니다.

특히 Cronje는 yearn.finance 프로토콜에 대한 자금을 받지 않았으며 yearn.finance 출시 전에 자신을 위한 토큰을 예약하지 않았습니다. 이 점이 yearn.finance를 대부분의 DeFi 프로젝트와 다르게 만듭니다. 대부분의 DeFi 프로젝트는 일반적으로 벤처 펀드로부터 투자를 유치한 다음 프로토콜을 개발할 팀을 구성합니다. 

2020년 7월, yearn.finance 플랫폼은 자체 암호화폐인 YFI를 출시했습니다. 

yearn.finance는 이더리움 블록체인과 Balancer 및 Curve와 같이 그 위에서 실행되는 다른 탈중앙화 거래소에 계약을 배포하도록 설계된 프로토콜입니다. 

이러한 방식으로 사용자는 YFI의 계약과 Balancer 및 Curve의 관련 계약이 이더리움에 배포되어 광고된 서비스를 제공할 것이라고 신뢰합니다.

yearn.finance 서비스의 대부분(Earn, Zap, APY)은 사용자가 암호화폐를 대출하거나 거래할 수 있도록 하는 것을 목표로 합니다. 

Earn은 사용자가 대출에 대한 최고의 이자율을 얻을 수 있는 방법이며, Aave 또는 Compound와 같은 다양한 대출 프로토콜을 검색하여 최고의 이자율을 찾습니다. 

사용자는 yearn.finance 플랫폼에 DAI, USDC, USDT, TUSD 또는 sUSD를 예치하여 해당 이자율을 받을 수 있습니다. 

마찬가지로 Zap은 사용자가 한 번의 클릭으로 여러 투자를 완료할 수 있도록 합니다. 예를 들어, 사용자는 yearn.finance 및 Curve 플랫폼에서 세 번의 작업을 거쳐야 하는 것과 비교하여 한 번의 작업으로 DAI를 yCRV(다른 DeFi 암호화폐)로 거래할 수 있습니다. 

이는 사용자에게 시간, 기회비용 및 거래 수수료를 절약해 줍니다. 

APY(연간 수익률)는 Earn이 사용하는 대출 프로토콜을 검색하고, 특정 자본금에 대해 연간 기준으로 예상할 수 있는 이자율을 사용자에게 추정치로 제공합니다. 

yearn.finance의 가장 복잡한 서비스인 Vaults는 사용자가 플랫폼의 자체 실행 코드를 사용하여 활성 투자 전략을 따를 수 있도록 합니다. 이러한 방식으로 Vaults는 적극적으로 관리되는 뮤추얼 펀드와 같습니다. 

8월 30일 현재 Vaults에는 10가지 전략이 제공됩니다. 

아직 실험 단계에 있는 이러한 전략은 Solidity로 표현되므로, 사용자는 Vaults가 어떻게 작동하는지 이해하기 위해 코드에 대한 약간의 지식이 필요합니다. 

그러나 Vault에 투자하는 것은 간단합니다. yearn.finance의 사용자 인터페이스를 통해 사용자는 각 전략에 DAI 및 USDC와 같은 인기 있는 코인을 예치할 수 있으며, 각 전략은 과거 투자 수익률을 표시합니다.

YFI는 yearn.finance 플랫폼을 관리하는 암호화폐입니다. 

이는 YFI 토큰을 소유한 사람은 누구나 제안에 투표하여 yearn.finance를 사용할 때 사용자가 따라야 하는 규칙에 대해 투표할 수 있음을 의미합니다. yearn.finance 코드에 적용되려면 제안은 50% 이상의 찬성표를 얻어야 합니다. 누구나 제안을 할 수 있지만, YFI 보유자만이 투표할 수 있습니다. 

투자자에게 중요한 점은 YFI의 초기 고정 공급량이 30,000 토큰이지만, YFI 보유자가 그렇게 결정하면 이 공급량이 증가할 수 있다는 것입니다. 

그럼에도 불구하고 YFI는 사용자가 yearn.finance 및 Balancer와 Curve에서 실행되는 계약에 암호화폐를 락업하도록 장려하는 데 사용되므로 가치가 있습니다. 

예를 들어, YFI를 소유한 사람은 누구나 프로토콜이 수수료 형태로 징수하는 수익을 받을 수 있습니다. yearn.finance는 Vaults 서비스에 대해 5%의 수수료를 부과하고 Vaults 및 Earn에 대해 0.5%의 수수료를 부과합니다. yearn.finance 시스템은 50만 달러의 수수료를 보유하고 나머지는 YFI 보유자에게 분배합니다. 

리서치 서비스 Messari에 따르면, YFI 토큰 출시 후 일주일 만에 46만 달러 이상의 수수료가 누적되었습니다. 이는 yearn.finance가 연간 최대 2,100만 달러의 수수료를 창출할 수 있음을 의미합니다.

yearn.finance 프로토콜은 자금을 수탁기관이나 중개인에게 맡기지 않고 암호화폐에 대한 이자를 얻고자 하는 경우 관심을 가질 수 있습니다. 

YFI 토큰은 yearn.finance가 보유 자산에서 이자와 수익을 추구하는 사용자를 계속 유치할 것이라고 믿는다면 흥미로운 투자가 될 수도 있습니다. 

참고: yearn.finance 및 기타 DeFi 암호화폐는 여전히 매우 실험적이며 업계에서 가장 노련한 전문가조차도 예측하지 못한 위험에 노출될 수 있습니다. 

이제 다음 단계로 나아가 YFI를 구매할 준비가 되었습니다!