Apakah aset kripto yang dibalut?

Aset kripto berbalut telah menemui aplikasi dalam pelbagai kes penggunaan, terutamanya berpusat pada peningkatan interoperabiliti dan pengembangan utiliti aset digital. Beberapa kes penggunaan yang ketara termasuk

• Perdagangan rentas rantaian: Token berbalut membolehkan pengguna memperdagangkan aset daripada pelbagai rangkaian blockchain bukan asli pada satu decentralized exchange (DEX). Kefungsian ini membuka akses kepada julat pasangan dagangan dan pilihan kecairan yang lebih luas.
• Penyediaan kecairan: Penyedia kecairan boleh merapatkan aset mereka merentasi blockchain yang berbeza, membolehkan mereka mengambil bahagian dalam yield farming dan liquidity mining pada pelbagai platform.
• Aplikasi DeFi: Token berbalut memudahkan integrasi aset daripada blockchain yang berbeza ke dalam protokol decentralized finance (DeFi). Integrasi ini termasuk menggunakan aset berbalut sebagai cagaran untuk pinjaman atau mengambil bahagian dalam yield farming.
• Interoperabiliti NFT: Non-fungible tokens (NFT) boleh dibalut, menjadikannya serasi dengan pasaran dan aplikasi NFT pada blockchain lain.
• Pembayaran rentas rantaian: Aset berbalut boleh digunakan untuk pembayaran rentas rantaian dan kiriman wang, menyediakan kaedah pemindahan nilai yang pantas dan cekap merentasi rangkaian yang berbeza.

Terdapat beberapa cara untuk mencipta token cryptocurrency berbalut.

Pengguna kripto boleh mencipta beberapa jenis syiling berbalut dengan hanya mendepositkan token ke dalam smart contract, dan menerima jumlah syiling berbalut yang setara sebagai balasan.

Walau bagaimanapun, cara asal untuk mencipta token berbalut seperti wrapped bitcoin (WBTC) biasanya melibatkan tiga perantara:

• Pedagang.
• Penjaga.
• Organisasi autonomi terdesentralisasi (DAO).

Mana-mana pengguna kripto yang ingin menggunakan token berbalut boleh berinteraksi dengan pedagang untuk menukar dan menebus jenis token ini.

Pedagang boleh menjadi centralized exchange atau projek individu. Walau bagaimanapun, untuk mengelakkan isu pemusatan, pedagang tidak boleh mencipta token berbalut mereka sendiri sesuka hati. Sebaliknya, mereka mesti bekerjasama dengan institusi lain yang dipanggil "penjaga".

Penjaga selalunya merupakan entiti terkawal yang pakar dalam penyimpanan cryptocurrency. Pedagang berinteraksi dengan penjaga bagi pihak pengguna.

Pedagang memulakan proses pembalutan dengan menghantar cryptocurrency ke smart contract token berbalut. Program komputer automatik ini menguruskan transaksi antara pedagang dan penjaga.

Pedagang mungkin memulakan proses ini untuk meningkatkan bekalan WBTC mereka sendiri sebagai tindak balas kepada peningkatan permintaan pasaran kripto.

Dalam contoh ini, kami akan menganggap pedagang memindahkan lebih 100 BTC. Setelah penghantaran, penjaga menyerahkan aset asal ke storan selamatnya dan mencetak 100 token Wrapped Bitcoin (WBTC). Untuk serasi dengan blockchain Ethereum, penjaga mencetak token baharu ini menggunakan standard token ERC-20.

Anda boleh mengetahui lebih lanjut tentang standard ERC-20 dalam artikel Pusat Pembelajaran Kraken kami Apakah Ethereum? (ETH).

Aset yang dipegang dalam rizab menyokong token berbalut 1:1, dan memastikan harganya kekal dipatok dengan tepat. Anda boleh menganggapnya sebagai memegang token dalam peti besi digital sehingga tiba masanya untuk menebusnya.

Penjaga melengkapkan bahagian awal proses pencetakan dengan menghantar syiling yang baru dicipta ke kontrak token berbalut. Kontrak kemudian melepaskan syiling ini kepada pedagang.

Jika pedagang memutuskan untuk menebus token WBTC mereka untuk BTC yang dipegang oleh penjaga, mereka mesti menyerahkan "permintaan pembakaran". Pembakaran ialah proses mengeluarkan token secara kekal daripada edaran. Permintaan ini mengarahkan penjaga untuk mengeluarkan baki WBTC pedagang daripada bekalan yang beredar dan melepaskan jumlah BTC yang setara daripada storan.

Smart contract berbalut melengkapkan proses pembalutan dengan memindahkan bitcoin daripada penjaga kepada pedagang.

Sebuah organisasi autonomi terdesentralisasi (DAO) yang dicipta khusus menguruskan institusi yang terlibat dengan pembalutan Bitcoin pada blockchain Ethereum.

Kumpulan ini memainkan peranan penting, kerana proses pembalutan sangat bergantung pada kepercayaan institusi terpusat — sesuatu yang sangat bercanggah dengan asas terdesentralisasi cryptocurrency seperti bitcoin.

WBTC DAO terdiri daripada banyak pedagang, penjaga, dan entiti lain. Pihak-pihak ini boleh menambah atau mengeluarkan ahli baharu, dan melaraskan syarat kontrak dengan menandatangani kontrak berbilang tandatangan secara kolektif. Smart contract ini mengawal semua aktiviti dalam DAO.

Walaupun aset kripto berbalut menawarkan faedah yang ketara, ia juga datang dengan risiko tertentu yang wujud. Isu utama ialah pemusatan, risiko keselamatan, dan kebimbangan kawal selia.

Pengguna mesti mempercayai pengeluar token berbalut untuk mencetak dan menebus aset asli apabila diminta. Mereka juga mesti bergantung kepada penjaga untuk menjamin keselamatan aset yang dipegang dalam rizab. Titik kegagalan tunggal ini boleh menjadikan token berbalut berisiko jauh lebih tinggi daripada jenis aset lain.

Selain itu, smart contract pembalutan yang digunakan untuk memudahkan perdagangan antara pedagang dan penjaga mungkin terdedah kepada kelemahan dan eksploitasi.

Ia juga masih tidak jelas bagaimana badan kawal selia di seluruh dunia melihat jenis token ini dan perlindungan apa yang mungkin diberikan kepada orang di bidang kuasa yang berbeza.

Aset kripto berbalut telah muncul sebagai penyelesaian yang ampuh untuk merapatkan jurang antara cryptocurrency popular pada ekosistem blockchain yang berbeza. Keupayaannya untuk meningkatkan kecairan, kebolehcapaian, dan interoperabiliti blockchain menjanjikan evolusi berterusan decentralized finance, interaksi rentas rantaian, dan seterusnya.

Walau bagaimanapun, adalah penting untuk mengimbangi faedah dengan potensi risiko dan cabaran yang berkaitan dengan pemusatan dan keselamatan. Memandangkan ruang blockchain terus matang, aset kripto berbalut berkemungkinan memainkan peranan penting dalam membentuk masa depan ekosistem terdesentralisasi.

Pada tahun 2019, tiga institusi mencipta WBTC — token berbalut pertama industri kripto. Syarikat-syarikat ini ialah BitGo Inc., Republic Protocol (kini dipanggil Ren) dan Kyber Network.

Sejak itu, berpuluh-puluh projek lain telah mengeluarkan syiling berbalut mereka sendiri.

Kini, beratus-ratus syiling yang sebelum ini tidak serasi dengan rangkaian blockchain lain boleh wujud secara sintetik pada platform bukan asli.

Ini termasuk:

• Wrapped Ether (WETH)
• Wrapped Tron (WTRX)
• Wrapped Dogecoin (WDOGE)
• Wrapped EOS (WEOS)
• Wrapped Matic (WMATIC)
• Wrapped AVAX (WAVAX)
• Wrapped Fantom (WFTM)
• Wrapped BNB (WBNB)

Kraken memudahkan penyertaan dalam decentralized financial economy.

Sama ada anda ingin membeli cryptoassets sebelum menggunakannya dalam DeFi protocol atau ingin menukar crypto holdings anda kembali kepada tunai, Kraken memudahkan.

Kraken menawarkan perdagangan pada DeFi assets yang paling popular serta cryptocurrencies yang paling popular di pasaran hari ini.