RSI 背馳：它們是什麼以及如何運作

RSI 背馳發生在資產價格朝一個方向移動，而相對強弱指數 (RSI) 卻朝相反方向移動時。這表示價格走勢與動量之間存在不匹配，通常暗示著趨勢逆轉或暫停。 

交易者將 RSI 背馳視為趨勢動力耗盡的潛在早期跡象，有助於識別頂部和底部。 

應用於較低和較高時間框架，交易者可以使用背馳來開倉或平倉。 

相對強弱指數 (RSI) 是一種動量震盪指標，用於衡量資產價格在特定時期（通常為 14 個週期）內的變化速度和幅度。其值介於 0 到 100 之間。

與其深入研究完整的數學計算，這裡有一個簡單的思考方式：

• RSI 比較近期收益和損失。
• 如果資產在過去 14 個週期內的收益多於損失且幅度更大，RSI 將會更高（接近 100）。
• 如果損失大於收益，RSI 將會更低（接近 0）。

交易者使用 RSI 來判斷資產何時可能超買（通常高於 70）或超賣（低於 30），這可能預示著價格可能逆轉。大多數圖表工具會自動計算 RSI，因此您無需手動進行計算。重點應該放在解釋數字的含義。

RSI 因其多功能性以及在指示動量轉變方面的視覺清晰度，廣泛應用於股票、外匯和加密貨幣等市場。

當價格創出新高或新低，但 RSI 未能同步時，就會出現背馳：

• 看漲背馳：價格創出更低低點；RSI 創出更高低點。
• 看跌背馳：價格創出更高高點；RSI 創出更低高點。

簡而言之，背馳表明趨勢可能正在減弱，預示著某個走勢背後的動量不如表面看起來那麼強勁。通常，價格走勢在劇烈逆轉之前看起來最為看漲。在這些情況下，背馳有助於交易者識別何時更有可能發生此類逆轉。 

在交易中，與確定性相比，處理概率更為重要——市場從來沒有 100% 確定會逆轉，但有些信號表明逆轉的可能性更大。 

背馳就是其中一個信號，透過回測此類背馳如何以及何時轉化為逆轉，可以幫助提高整體成功率。 

發生在下跌趨勢中。價格創出更低低點，但 RSI 創出更高低點。表示看跌動量正在減弱。這表明即使價格正在下跌，賣盤的強度卻在減小。這可能預示著價格反彈或趨勢向上逆轉。

發生在上升趨勢中。價格創出更高高點，但 RSI 創出更低高點。表示看漲動量正在減弱。交易者通常使用此信號來準備潛在的空頭頭寸或獲利了結多頭頭寸。

出現在上升趨勢中。價格創出更高低點，但 RSI 創出更低低點。預示趨勢將持續。這是一個微妙的提示，表明當前趨勢仍有力量，並且暫時的回調可能即將結束。

出現在下跌趨勢中。價格創出更低高點，但 RSI 創出更高高點。表示下跌趨勢將持續。這通常用於在更廣泛的下跌趨勢中，在小幅反彈期間加強空頭進場。

了解這些變化有助於您根據當前市場結構調整交易決策。

1. 將 RSI 添加到您的圖表（通常為 14 週期）。
2. 在價格和 RSI 中標記關鍵高點/低點。一些圖表平台允許您根據 RSI 值或水平設置警報。 
3. 識別何時出現背馳，然後確定是否需要採取任何行動。 
4. 使用市場結構的突破（關鍵支撐/阻力位的突破）作為逆轉正在發生的額外確認。 

為了幫助您識別背馳，您可以在價格和 RSI 窗口中繪製一條連接兩個峰值或谷底的線。如果這些線的斜率方向相反，則存在背馳。 

RSI 背馳在較高時間框架（日線圖及以上）和長期趨勢之後往往更可靠。在極其強勁的拋物線式趨勢中，它的效果較差，因為與背馳方向一致的頭寸將等同於逆勢交易較高時間框架的趨勢。在這種走勢中，動量和價格可能會在更長時間內保持脫節。

背景很重要。將 RSI 信號與其他資訊結合起來，作為您整體交易理念的匯合點非常重要。例如，單獨的看跌背馳可能不會提供太多信號。但在主要較高時間框架阻力位出現的看跌背馳，同時伴隨著看跌燭台形態和成交量大幅飆升，則更具說服力。 

1. 背馳並不意味著一定會發生逆轉或持續。在非常強勁的趨勢中，市場可能只是暫停一段時間，在下一個走勢之前進行盤整。背馳僅意味著暫停或逆轉的可能性更大，僅此而已。
2. 背馳可能會失效。RSI 上看似正在形成的背馳可能只是非常強勁趨勢的一個階段。RSI 可能在極端區域（高於 70，使背馳更有可能）形成更高高點，然後又出現另一個更高高點。這將使任何先前看跌背馳的跡象失效。 
3. 時間框架越低，重要性越低。一分鐘圖上的背馳僅表示該時間框架內逆轉的可能性更高。雖然理論上主要較高時間框架的逆轉可能始於較低時間框架的背馳，但我們不能假設情況總是如此。如果較高時間框架的趨勢保持不變，我們只能推斷較低時間框架的背馳表示暫時的回調。 

• 還有許多其他工具和技術指標可以幫助您建立逆轉可能性較高的論點。找到您喜歡並吸引您的那些，並將它們與 RSI 一起納入您的分析中。 
• 分析多個時間框架，以更全面地了解逆轉的整體可能性。價格走勢通常會在幾個不同的時間框架中提供線索，這可以讓您對即將發生的逆轉更有信心。例如，在識別出看跌背馳後，您可能會在多個時間框架中看到看跌燭台形態的匯合。
• 如果相關市場的交易不如您預期，請使用進場點上方和下方的價格水平進行失效。設置止損訂單有助於限制您的風險，以防您判斷錯誤。加密貨幣市場極度波動，如果沒有止損，逆勢交易拋物線式趨勢可能會付出高昂代價。 
• 以概率而非確定性思考。無論交易看起來多麼強勁，都無法保證一定成功，而且市場可能會因一系列因素而瞬間改變主意。正如Mark Douglas 曾經寫道關於市場：「任何事情都可能發生。」 
• 當出現背馳時，您不必立即進入交易。逆勢交易強勁趨勢是危險的，因此在進入交易之前，您必須確信逆轉的可能性更大。您可以等待信號的匯合，而不是僅僅依賴 RSI——例如，一些交易者在進入交易前會使用清單。 
• 如果您正在交易山寨幣，請追蹤比特幣 (BTC) 和其他金融市場（例如 SPY 和 NASDAQ）的表現。這些市場佔山寨幣價格走勢變化的很大一部分。例如，如果比特幣處於強勁的上升趨勢中，而您正試圖做空山寨幣，比特幣的相對強弱可能會影響您空頭頭寸的成功可能性。如果您在 BTC 和其他相關資產上看到相同的背馳，這可能會提高成功率。 
• 在判斷 RSI 背馳時，請使用燭台收盤價，而不是影線。這將幫助您更好地識別何時出現背馳。 

• 進場：在確認後（例如，RSI 突破關鍵水平或價格突破趨勢線）。
• 止損：略高於/低於近期高點/低點。
• 止盈：接近先前的支撐/阻力位。

當市場情緒正在轉變，並伴隨著趨勢線突破或支撐/阻力逆轉時，請考慮採用此策略。

• 進場：在趨勢回調時出現隱藏背馳。
• 確認：RSI 重新越過 50 或價格恢復趨勢。

此策略在健康趨勢中成功的機率較高。隱藏背馳最適合尋求重新進場點的趨勢追隨者使用。

回顧 2022 年 11 月，Bitcoin (BTC) 和更廣泛的加密貨幣市場觸底。在經歷了數月的恐慌和恐懼驅動的價格走勢後，下跌趨勢最終結束了。 

如果您查看Bitcoin 週線圖，並結合 RSI 和成交量指標，您會發現（事後看來）有幾個線索表明底部正在形成：

1. 價格和 RSI 之間存在明顯的週線看漲背馳。價格創下更低的低點（精確底部約為 15,500 美元），但 RSI 形成更高的低點。您可以輕鬆地在 Bitcoin 圖表上的高點之間繪製一條下降趨勢線，並在 RSI 上繪製一條上升趨勢線。 
2. 成交量在走勢的精確低點達到高潮，出現大幅飆升。這在主要下跌趨勢的底部很常見，因為最後的賣家在市場反轉之前投降。

RSI 背馳是發現潛在反轉和延續的強大工具。常規背馳預示著可能的趨勢變化，而隱藏背馳則支持維持趨勢。 

透過訓練您的眼睛識別這些模式並將其應用於更廣泛的策略中，您可以提高時機把握並更有信心地進行交易。請記住，RSI 背馳不能保證任何事情，但當它與良好的風險管理和技術匯合相結合時，它能提供可有效交易的訊號。 

既然您已了解 RSI 背馳的強大功能，是時候將洞察力轉化為機會了。立即在 Kraken 上開始交易數百種加密貨幣和代幣化股票，並在真實市場中應用您的優勢！