Jak investovat do akcií

Při investování do akcií nakupujete vlastnické podíly ve veřejně obchodované společnosti s nadějí, že se jejich hodnota časem zvýší. Každá akcie představuje poměrný podíl na ziscích společnosti a držení akcií vás může rovněž opravňovat k přijímání dividend (plateb, které společnosti vyplácejí svým akcionářům). 

Stejně jako digitální aktiva, hodnota akcií v průběhu času kolísá, což znamená, že můžete dosáhnout zisku nebo ztráty. Na rozdíl od mnoha kryptoměn však akcie mají řadu metrik (jako je poměr cena/zisk (P/E) a poměr dluhu k vlastnímu kapitálu), které lze použít k posouzení zdraví společnosti a pravděpodobnosti, že se cena akcie zvýší nebo sníží. 

Nyní můžete investovat do akcií u Krakenu, a to prostřednictvím jeho uživatelsky přívětivé platformy, která vám pomůže vybudovat vyvážené portfolio a zároveň řídit riziko. 

Tento článek zkoumá, co jsou akcie, jak funguje akciový trh a jak nakupovat akcie u Krakenu. 

Akciový trh se skládá z několika klíčových burz, které lidem po celém světě umožňují obchodovat s akciemi společností. Celkový trh představuje veškerou obchodní aktivitu napříč burzami. V zásadě je podobný obchodním platformám s kryptoměnami, kromě toho, že způsob, jakým fungují, je mírně odlišný.

Akciové burzy jsou silně regulovány vládními orgány, jako je U.S. Securities and Exchange Commission (SEC). Cílem těchto regulací je chránit investory, zajistit transparentnost a udržovat řádné fungování trhu.

Akciové burzy fungují v rámci pevných obchodních hodin. Například New York Stock Exchange (NYSE) otevírá v 9:30 východního času a zavírá v 16:00 východního času každý pracovní den. Trhy jsou zavřené o víkendech a státních svátcích. Mimo běžné hodiny může obchodování probíhat i během prodloužených seancí: předobchodní fáze obvykle probíhá od 4:00 do 9:30 ET a poobchodní fáze se koná od 16:00 do 20:00 ET. Tyto seance umožňují investorům reagovat na zprávy a události, které se odehrávají mimo standardní obchodní časy. Obchodování v prodloužených hodinách však často zahrnuje nižší likviditu, vyšší cenovou volatilitu a omezené typy objednávek.

Když vlastníte akcie společnosti, často získáváte hlasovací práva a můžete obdržet dividendy, které představují podíl na zisku společnosti rozděleném akcionářům.

Obchody na akciových burzách obvykle trvají jeden až tři pracovní dny, než se plně „vypořádají“, což znamená, že oficiální převod vlastnictví a platby je dokončen v tomto časovém rámci.

Účast na akciových trzích obvykle zahrnuje dodržování regulačních postupů, jako je ověření totožnosti (KYC), otevření brokerských účtů a dodržování tržních pravidel určených k ochraně investorů.

Akcie jsou obecně drženy důvěryhodnými zprostředkovateli, jako jsou kliringové banky a depozitáři, kteří spravují bezpečné uchovávání a převod cenných papírů jménem investorů.

Obchodník, který chce koupit akcie společnosti Apple (AAPL), otevře svou makléřskou aplikaci a zadá příkaz k nákupu 10 akcií AAPL za aktuální tržní cenu. Makléř směruje příkaz na burzu cenných papírů, kde je téměř okamžitě spárován s prodejcem nabízejícím stejný počet akcií za požadovanou cenu. 

Jakmile je příkaz spárován, obchod je proveden, čímž je zafixována kupní cena. Během následujících dvou pracovních dnů obchod prochází vypořádacím procesem, kdy jsou finanční prostředky oficiálně převedeny a akcie jsou zaznamenány na účtu obchodníka. Po vypořádání se obchodník stává oficiálním akcionářem společnosti Apple, může být oprávněn přijímat dividendy, hlasovat o záležitostech společnosti a těžit z jakéhokoli zvýšení ceny akcií. Pokud cena akcií Apple vzroste, může obchodník zadat prodejní příkaz prostřednictvím svého makléře, realizovat zisky a profitovat z investice.

Je důležité si uvědomit mírný rozdíl mezi pojmy „akciový kapitál“ a „akcie“. „Akciový kapitál“ představuje všechny akcie kótované na burze, zatímco „akcie“ (jako jednotlivá jednotka) představuje nejmenší obchodovatelnou jednotku. 

Například, pokud společnost v hodnotě 500 milionů $ vydá 50 milionů akcií (svůj akciový kapitál), můžete si koupit jeden podíl v této společnosti za 10 $. 

Ticker společnosti Apple je „AAPL“ a v současné době má 15 miliard akcií. V době tisku se akcie AAPL obchodují za přibližně 240 $, což jí dává tržní kapitalizaci 3,63 bilionu $.

Společnosti vydávají akcie za účelem získání finančních prostředků na rozšíření provozu, zahájení nových projektů nebo akvizici jiných podniků.

Příklad: V prosinci 2020 společnost Tesla oznámila nabídku akcií v hodnotě 5 miliard $, s využitím vysoké ceny svých akcií k získání kapitálu. Tento krok měl za cíl posílit její rozvahu a podpořit probíhající projekty expanze, včetně nových továren v Německu a Texasu.

Vydávání akcií poskytuje kapitál k investicím do inovací, nových technologií a vývoje produktů, což udržuje společnosti konkurenceschopné.

Příklad: V květnu 2020 společnost Moderna získala přibližně 1,34 miliardy $ prostřednictvím veřejné nabídky k financování pokračujícího vývoje „… vakcín proti infekčním chorobám, imunoonkologii, vzácným onemocněním a kardiovaskulárním chorobám.“

Společnosti mohou vydávat akcie k úhradě stávajícího dluhu, čímž zlepšují své rozvahy a snižují finanční riziko.​

Příklad: V roce 2024 společnost Pick n Pay z Jižní Afriky zahájila emisi práv k získání 4 miliard randů (přibližně 221 milionů $) vydáním 252,2 milionů nových akcií s 32,48% slevou. Hlavním cílem bylo snížit dluh společnosti a stabilizovat její finance.

Společnosti často používají své akcie jako formu „měny“ k financování fúzí a akvizic bez velkých hotovostních výdajů.

Příklad: V červenci 2021 společnost Salesforce dokončila akvizici Slacku v hodnotě 27,7 miliard $, přičemž k financování transakce využila kombinaci hotovosti a akcií.

Vydávání akcií může financovat každodenní obchodní operace bez zvyšování dluhu, čímž se zachovává finanční flexibilita.

Příklad: V listopadu 2021 společnost Peloton oznámila veřejnou nabídku přibližně 24 milionů akcií s cílem získat kolem 1 miliardy $ na podporu „všeobecných firemních účelů“.

Cena akcie kolísá na základě nabídky a poptávky, výkonnosti společnosti a makroekonomických faktorů. Počáteční cena je stanovena společností, která akcie nabízí, ale jakmile se stanou obchodovatelnými na otevřeném trhu, může být cena ovlivněna řadou faktorů. Úlohou investora je zkoumat všechny důležité proměnné a rozhodnout, zda je akcie obchodována se slevou nebo s prémií. Pokud se domníváte, že se obchoduje se slevou, můžete se rozhodnout investovat do akcie v naději, že se časem zhodnotí. Přirozeně, akcie může jít nahoru nebo dolů a můžete ztratit část nebo celý svůj investovaný kapitál. 

Abychom vám pomohli při hledání podhodnocených společností, zde je několik věcí, na které se můžete zaměřit:

1. Hledejte společnosti v dobré finanční kondici. Prozkoumejte finanční zprávy společnosti, výkazy zisků a klíčové poměry:

• Earnings Per Share (EPS): Měří ziskovost společnosti na akcii.
• Price-to-Earnings (P/E) Ratio: Porovnává cenu akcie se zisky pro posouzení ocenění.
• Debt-to-Equity (D/E) Ratio: Hodnotí finanční páku a riziko.
• Return on Equity (ROE): Udává, jak efektivně společnost využívá vlastní kapitál akcionářů k generování zisku.

2. Podívejte se na širší trendy a převládající narativy a poté posuďte potenciál vámi zvolené akcie v rámci jejího vlastního odvětví. 
3. Prozkoumejte manažerský tým společnosti. Mají silné, kompetentní vedení s vhodným zázemím? Komunikují dobře a mají jasnou vizi? Splnili své sliby?
4. Hledejte společnosti s jedinečnými silnými stránkami, které možná ještě nebyly objeveny nebo zohledněny v ceně. To může být proprietární technologie nebo inovace, která může být zásadní změnou. 
5. Prozkoumejte technické ukazatele a cenovou akci akcie. Jak se srovnává s konkurenty? Je cenová akce býčí nebo medvědí? Je nyní vhodný čas k vstupu?

Jakmile jste analyzovali společnost a jste připraveni investovat, postupujte podle těchto kroků k uskutečnění vašeho prvního obchodu s akciemi:

1. Navštivte Kraken: Přihlaste se do svého účtu v mobilní aplikaci Kraken.
2. Přijměte VOP: Podepište dokumenty související s akciemi.
3. Vyhledejte akcii: Použijte funkci vyhledávání platformy k nalezení akcie, kterou chcete koupit.
4. Vyberte typ pokynu:
   • Tržní pokyn: Kupte ihned za nejlepší dostupnou cenu.
   • Limitní pokyn: Nastavte konkrétní cenu, za kterou chcete akcii koupit.
5. Zadejte množství: Určete počet akcií, které chcete zakoupit.
6. Zkontrolujte a potvrďte: Důkladně zkontrolujte podrobnosti vaší objednávky a klikněte na „Koupit“ pro dokončení obchodu.

Po provedení se vaše akcie objeví ve vašem portfoliu Kraken.

Diverzifikace je klíčová pro snižování a řízení rizika při investování do akcií. S ohledem na to je třeba zvážit několik věcí:

Nevkládejte všechny své peníze do jednoho odvětví. Vytvořte kombinaci technologií, zdravotnictví, spotřebního zboží a dalších sektorů. Tímto způsobem se může snížit celková volatilita vašeho portfolia a budete méně závislí na dobrém výkonu jednoho sektoru pro růst vašeho kapitálu. 

Růstové akcie jsou společnosti, u nichž se očekává, že porostou rychleji než průměr trhu, reinvestují zisky do expanze namísto vyplácení dividend.

Hodnotové akcie jsou zavedené společnosti, které jsou považovány za podhodnocené ve srovnání s jejich fundamenty a často vyplácejí dividendy.

Růstové akcie bývají rizikovějšími investicemi, jelikož jejich zhodnocení více závisí na budoucí výkonnosti a spekulacích, zatímco hodnotové akcie odrážejí investice do osvědčených obchodních modelů s produktově-tržním souladem. Proto by portfolio s růstovými i hodnotovými akciemi mělo nabízet dobrou rovnováhu rizika a výnosu. 

Hodnota ETF a indexů spočívá v tom, že investorům umožňují získat expozici vůči širší škále aktiv, aniž by museli vybírat jednotlivé akcie. To může pomoci vašemu portfoliu být kapitálově efektivnější a zachytit růst napříč různými akciemi v konkrétním sektoru. 

Dluhopisy jsou známy jako aktiva s pevným výnosem a poskytují pravidelné, předvídatelné úrokové platby po určité období. Jedná se v podstatě o půjčky vládám nebo korporacím, které vyplácejí pevnou úrokovou sazbu, jako jsou například americké státní dluhopisy. Tato aktiva jsou obecně považována za nízkoriziková ve srovnání s akciemi, protože nabízejí stabilní výnosy a pomáhají vyvážit diverzifikované portfolio.

Ačkoli existuje mnoho různých typů dluhopisů, do kterých můžete investovat, klíčovým poznatkem je, že přidání těchto nízkorizikových aktiv může pomoci vyhladit dlouhodobý růst vašeho portfolia.

Při správě akciového portfolia je důležité zůstat pružný a reagovat na nové informace. Úspěšné investování vyžaduje neustálou správu.

Zde jsou některé kroky, které můžete podniknout ke správě svých akciových investic:

Buďte ostražití. Zůstaňte informováni o ekonomických změnách, které by mohly ovlivnit výkonnost akcií. Existují různé zpravodajské portály, k jejichž odběru se můžete přihlásit a které vás budou informovat o nejnovějším vývoji. 

Vyvažte. Reaktivně upravte držby tak, abyste udrželi požadované úrovně rizika. Například si představte, že jste své portfolio strukturovali tak, aby bylo rovnoměrně rozděleno do 4 sektorů. Pokud jeden sektor získá na hodnotě a představuje výrazně větší podíl vašeho portfolia, můžete se rozhodnout vyvážit ho zpět na původní alokaci.

Zkontrolujte výsledkové zprávy. Sledujte, jak si vaše společnosti vedou finančně. Věnujte velkou pozornost všem dostupným datům, abyste zjistili, zda je vaše původní teze podporována, nebo zpochybňována. 

Mějte plán. Je prozíravé mít plán pro každou z vašich akciových investic, tak aby, když akcie dosáhne vaší cílové ceny, změní se fundamenty, nebo už neodpovídá vaší strategii, mohli jste podniknout odpovídající kroky. 

Začít na akciovém trhu se může zdát skličující, ale pochopení, jak funguje, a naučení se analyzovat společnosti jsou základní první kroky k tomu, abyste se stali sebevědomějším investorem.

Obchodní platforma Krakenu je navržena s ohledem na začátečníky a nabízí intuitivní platformu, silné zabezpečení a snadno použitelné nástroje, které vám pomohou získat znalosti a dovednosti pro sebevědomé obchodování.

Zaregistrujte se pro svůj bezplatný účet ještě dnes!