Divergences du RSI : ce qu'elles sont et comment elles fonctionnent

Les divergences du RSI se produisent lorsque le prix d'un actif évolue dans une direction tandis que le Relative Strength Index (RSI) évolue dans la direction opposée. Cela indique une inadéquation entre l'action des prix et la dynamique, suggérant souvent un renversement ou une pause de tendance. 

Les traders utilisent les divergences du RSI comme un signe précoce potentiel qu'une tendance s'essouffle, aidant à identifier les sommets et les creux. 

Appliquées sur des horizons temporels inférieurs et supérieurs, les divergences peuvent être utilisées par les traders pour ouvrir ou clôturer des positions. 

Le Relative Strength Index (RSI) est un oscillateur de momentum qui mesure la vitesse et l'ampleur des changements de prix d'un actif sur un certain nombre de périodes, généralement 14. Il donne une valeur comprise entre 0 et 100.

Au lieu de se plonger dans les calculs complets, voici une façon simple de l'appréhender :

• Le RSI compare les gains et les pertes récents.
• Si l'actif a enregistré plus de gains et des gains plus importants que de pertes au cours des 14 dernières périodes, le RSI sera plus élevé (plus proche de 100).
• Si les pertes l'emportent sur les gains, le RSI sera plus bas (plus proche de 0).

Les traders utilisent le RSI pour repérer les moments où un actif pourrait être suracheté (généralement au-dessus de 70) ou survendu (en dessous de 30), ce qui peut signaler un éventuel renversement de prix. La plupart des outils graphiques calculent automatiquement le RSI, vous n'avez donc pas besoin de faire les calculs manuellement. L'accent doit être mis sur l'interprétation de ce que signifie le chiffre.

Le RSI est largement utilisé sur les marchés, y compris les actions, le forex et la crypto, en raison de sa polyvalence et de sa clarté visuelle pour indiquer les changements de momentum.

La divergence apparaît lorsque le prix atteint un nouveau sommet ou un nouveau creux, mais que le RSI ne fait pas de même :

• Divergence haussière : Le prix atteint un plus bas inférieur ; le RSI atteint un plus bas supérieur.
• Divergence baissière : Le prix atteint un plus haut supérieur ; le RSI atteint un plus haut inférieur.

En termes simples, les divergences suggèrent que la tendance pourrait s'affaiblir, signalant que la dynamique derrière un mouvement n'est pas aussi forte qu'il n'y paraît. Souvent, l'action des prix peut paraître la plus haussière juste avant un renversement violent. Dans ces cas, les divergences aident les traders à identifier quand de tels renversements sont plus probables. 

Travailler avec des probabilités plutôt que des certitudes est important dans le trading ; il n'est jamais certain à 100 % qu'un marché s'inverse, mais il existe des signaux qui suggèrent qu'un renversement est plus probable. 

Les divergences sont l'un de ces signaux, et en effectuant des tests rétrospectifs sur la manière et le moment où de telles divergences se transforment en renversements, vous pouvez améliorer votre taux de réussite global. 

Se produit dans une tendance baissière. Le prix marque des plus bas plus bas, mais le RSI marque des plus bas plus hauts. Cela indique un affaiblissement de la dynamique baissière. Cela suggère que même si les prix baissent, l'intensité des ventes diminue. Cela pourrait précéder un rebond des prix ou un renversement de tendance à la hausse.

Se produit dans une tendance haussière. Le prix marque des plus hauts plus hauts, mais le RSI marque des plus hauts plus bas. Cela suggère que la dynamique haussière s'estompe. Les traders utilisent souvent ce signal pour se préparer à des positions courtes potentielles ou pour sortir de positions longues avec un profit.

Observée dans les tendances haussières. Le prix marque un plus bas plus haut, mais le RSI marque un plus bas plus bas. Indique la continuation de la tendance. C'est un indice subtil que la tendance dominante a encore de la force et qu'un repli temporaire pourrait toucher à sa fin.

Observée dans les tendances baissières. Le prix marque un plus haut plus bas, mais le RSI marque un plus haut plus haut. Indique la continuation de la tendance baissière. Ceci est souvent utilisé pour renforcer les entrées de positions courtes lors de rallyes mineurs dans une tendance baissière plus large.

Comprendre ces variations vous aide à aligner vos décisions de trading avec la structure actuelle du marché.

1. Ajoutez le RSI à votre graphique (généralement sur 14 périodes).
2. Marquez les plus hauts/plus bas clés tant sur le prix que sur le RSI. Certaines plateformes de trading vous permettent de définir des alertes basées sur les valeurs ou les niveaux du RSI. 
3. Identifiez le moment où une divergence est en jeu, puis déterminez si une action est nécessaire. 
4. Utilisez les ruptures de structure du marché (une rupture des niveaux de support/résistance clés) comme confirmation supplémentaire qu'un renversement est en cours. 

Pour vous aider à identifier une divergence, vous pouvez tracer une ligne reliant les deux sommets ou creux dans les fenêtres de prix et de RSI. Si les lignes sont orientées dans des directions opposées, une divergence est alors présente. 

La divergence RSI a tendance à être plus fiable sur des horizons de temps plus longs (chandeliers quotidiens et au-delà) et après une tendance prolongée. Elle est moins efficace lors de tendances paraboliques extrêmement fortes où prendre une position en accord avec la divergence reviendrait à ignorer la tendance sur un horizon de temps plus long. Lors de tels mouvements, l'élan et les prix peuvent rester déconnectés pendant de plus longues périodes.

Le contexte est important. Il est essentiel de combiner les signaux RSI avec d'autres informations qui agissent comme une confluence pour votre idée de trading globale. Par exemple, une divergence baissière isolée peut ne pas offrir un signal très fort. Mais une divergence baissière à un niveau de résistance majeur sur un horizon de temps plus élevé, coïncidant avec un modèle de chandelier baissier et un pic de volume important, est plus convaincante. 

1. Une divergence ne signifie pas qu'un renversement ou une continuation se produira certainement. Dans les tendances très fortes, les marchés peuvent simplement faire une pause pendant un certain temps, se consolidant avant le prochain mouvement. Une divergence signifie simplement qu'une pause ou un renversement est plus probable, rien de plus.
2. Les divergences peuvent être invalidées. Ce qui peut sembler être une divergence se formant sur le RSI peut n'être qu'une étape d'une tendance très forte. Il est possible qu'un plus haut se forme sur le RSI dans la zone extrême (au-dessus de 70, rendant une divergence plus probable) pour qu'ensuite un autre plus haut se produise. Cela invaliderait toute indication précédente d'une divergence baissière. 
3. Plus l'unité de temps est basse, moins la signification est importante. Une divergence sur le graphique d'une minute indique une probabilité plus élevée d'un renversement uniquement sur cette unité de temps. Bien qu'en théorie un renversement majeur sur une unité de temps supérieure puisse commencer par une divergence sur une unité de temps inférieure, nous ne pouvons pas le supposer. Si la tendance de l'unité de temps supérieure est intacte, nous ne pouvons que déduire qu'une divergence sur une unité de temps inférieure indique un repli temporaire. 

• Il existe une gamme d'autres outils et indicateurs techniques que vous pouvez utiliser pour vous aider à étayer votre argument selon lequel un renversement est probable. Trouvez ceux que vous aimez et qui vous plaisent et incorporez-les dans votre analyse aux côtés du RSI. 
• Analysez plusieurs unités de temps pour avoir une meilleure idée de la probabilité globale d'un renversement. L'action des prix offre souvent des indices sur plusieurs unités de temps différentes, ce qui peut renforcer la confiance qu'un renversement est sur le point de se produire. Par exemple, vous pourriez observer une confluence de modèles de chandeliers baissiers sur plusieurs unités de temps après avoir identifié une divergence baissière.
• Utilisez des niveaux de prix au-dessus et en dessous de votre point d'entrée pour une invalidation si le marché en question ne se négocie pas comme vous l'attendez. Placer un ordre stop loss peut être utile pour limiter votre risque en cas d'erreur. Les marchés des crypto-monnaies sont extrêmement volatils et s'opposer à des tendances paraboliques peut être coûteux sans un stop en place. 
• Pensez en termes de probabilités, pas de certitudes. Aucun trade, aussi solide qu'il puisse paraître, n'est certain de réussir et le marché peut changer d'avis en un clin d'œil, en raison de divers facteurs. Comme Mark Douglas l'a un jour écrit à propos des marchés : « tout peut arriver. » 
• Vous n'avez pas à vous lancer dans un trade dès qu'une divergence est présente. Contrecarrer les tendances fortes est dangereux, vous devez donc être confiant qu'un renversement est plus probable qu'improbable avant d'entrer dans le trade. Vous pouvez attendre une confluence de signaux plutôt que de vous fier uniquement au RSI—certains traders utilisent une liste de contrôle avant d'entrer dans un trade, par exemple. 
• Si vous tradez des altcoins, suivez le comportement de Bitcoin (BTC) et d'autres marchés financiers (tels que le SPY et le NASDAQ). Ces marchés représentent un pourcentage significatif de la variance de l'action des prix des altcoins. Par exemple, si Bitcoin est dans une forte tendance haussière et que vous essayez de shorter un altcoin, la force relative de Bitcoin peut avoir un impact sur la probabilité de succès de votre position courte. Si vous observez la même divergence sur BTC et d'autres actifs connexes, cela peut augmenter le taux de réussite. 
• Utilisez les clôtures des chandeliers pour déterminer une divergence du RSI, et non les mèches. Cela vous aidera à mieux identifier quand une divergence est présente. 

• Point d'entrée : Après confirmation (par exemple, le RSI franchit un niveau clé ou le prix casse une ligne de tendance).
• Stop-loss : Juste au-delà du dernier plus haut/plus bas.
• Take profit : Près des supports/résistances précédents.

Envisagez d'adopter cette stratégie lorsque le sentiment du marché évolue et qu'elle est associée à des cassures de lignes de tendance ou à des retournements de supports/résistances.

• Point d'entrée : Lors d'un repli de la tendance montrant une divergence cachée.
• Confirmation : Le RSI repasse au-dessus de 50 ou le prix reprend sa tendance.

Cette stratégie a une probabilité de succès plus élevée dans les tendances saines. Les divergences cachées sont mieux utilisées par les suiveurs de tendance cherchant des points de réentrée.

En novembre 2022, Bitcoin (BTC) et le marché crypto plus large ont formé un creux. Après plusieurs mois de panique et d'action des prix basée sur la peur, la tendance baissière a finalement pris fin. 

Si vous regardez le graphique hebdomadaire de Bitcoin, en combinaison avec le RSI et les indicateurs de volume, vous pouvez voir que (rétrospectivement) il y avait quelques indices que le creux était en train de se former :

1. Il y avait une divergence haussière hebdomadaire claire entre le prix et le RSI. Le prix a fait un plus bas plus bas (le creux précis était d'environ 15 500 $) mais le RSI a formé un plus haut plus bas. Vous pouvez facilement tracer une ligne de tendance descendante entre les plus hauts du graphique Bitcoin et une ligne de tendance ascendante sur le RSI. 
2. Le volume a culminé avec un grand pic au plus bas précis du mouvement. Ceci est courant au bas des tendances baissières majeures, lorsque les derniers vendeurs capitulent avant que le marché ne se retourne.

La divergence RSI est un outil puissant pour repérer les retournements et les continuations potentiels. Une divergence régulière indique un changement de tendance possible, tandis qu'une divergence cachée favorise le maintien de la tendance. 

En entraînant votre œil à reconnaître ces schémas et en les utilisant dans une stratégie plus large, vous pouvez améliorer votre timing et trader avec une plus grande confiance. N'oubliez pas que la divergence RSI ne garantit rien, mais lorsqu'elle est combinée à une bonne gestion des risques et à une confluence technique, elle offre des signaux qui peuvent être tradés efficacement. 

Maintenant que vous comprenez le pouvoir des divergences RSI, il est temps de transformer ces informations en opportunités. Commencez à trader des centaines de cryptomonnaies et d'actions tokenisées sur Kraken dès aujourd'hui, et appliquez votre avantage sur les marchés réels !