Co je prop tradingová firma

Proprietární obchodní firma (zkráceně prop trading firm) poskytuje zkušeným obchodníkům po úspěšném absolvování hodnocení přístup k vlastnímu kapitálu firmy výměnou za podíl na zisku. Obchodníci riskují pouze nízký poplatek za hodnocení a při obchodování s financovaným účtem neriskují ztrátu vlastního kapitálu.

Proprietární firmy v oblasti kryptoměn používají stejný model na kryptoměnových trzích. Kraken Funded je kryptoměnové řešení přímo integrované do burzy, kterou již používáte, namísto samostatného produktu, který byste se museli učit používat od základů.

To je stručná a zjednodušená odpověď, ale zbytek této stránky vysvětluje, jak tento model funguje, proč téměř každá známá prop trading firma obchoduje spíše s forexem nebo futures než s kryptoměnami a proč tolik lidí, kteří tento pojem vyhledávají, ve skutečnosti hledá značku, kterou již mají vyhlédnutou.

Většina proprietárních obchodních firem funguje na základě dvoufázového modelu: nejprve probíhá fáze hodnocení a poté fáze financovaného účtu. Za pokus o absolvování hodnocení zaplatíte a platíte za možnost získat financovaný účet.

Ne každému obchodníkovi se podaří hodnocení absolvovat hned napoprvé. Obchodníci, kteří hodnocením projdou, však mohou získat přístup ke kapitálu vlastněnému firmou a obchodovat s ním jejím jménem.

Abyste vstoupili do fáze hodnocení, zaplatíte vstupní poplatek a pokusíte se dosáhnout cílového zisku, aniž byste překročili limit poklesu, a to v rámci struktury, kterou firma předem stanoví. Limit poklesu představuje hranici, pod kterou váš účet nesmí klesnout. Pokud ji překročíte, pokus o hodnocení končí.

Dosáhnete-li cílového zisku a zároveň zůstanete nad limitem poklesu, projdete hodnoticí fází prop trading firmy, což Vám umožní získat přístup k financovanému účtu.

Pokud si stále vytváříte představu o tom, jak se tyto výzvy hodnotí a kde většina pokusů selhává, náš specializovaný průvodce podrobně vysvětluje celý proces.

Po úspěšném absolvování hodnocení přejdete na financovaný účet, kde obchodujete s kapitálem firmy a ponecháte si většinový podíl na zisku, který Vaše obchodní nápady vytvoří.

V této kategorii je běžný podíl 80/20 ve prospěch obchodníka, mezi jednotlivými platformami se však může výrazně lišit. Bez ohledu na to, jak se zisk dělí mezi firmu a obchodníka, zůstává princip stejný: obchodník si ponechává většinu zisku, který vytvořil, zatímco firma si ponechává jeho malou část výměnou za poskytnutí počátečního kapitálu a obchodní infrastruktury.

Podrobnější informace o fungování financované části po absolvování hodnocení najdete v našem vysvětlujícím článku na toto téma.

Základní rozdíl mezi prop trading firmou a obchodováním s vlastními prostředky spočívá v rozdílu mezi přístupem ke kapitálu a jeho vlastnictvím.

Při obchodování na vlastním účtu je každá pozice omezena Vaším vlastním zůstatkem. Chcete-li otevírat větší pozice, potřebujete vyšší zůstatek, což znamená vložit více vlastních peněz a nést riziko ztráty sami.

Prop trading firma tento vztah obrací. Poté, co během hodnoticí fáze prokážete své obchodní dovednosti, Vám firma poskytne obchodní kapitál, se kterým můžete obchodovat podle svého uvážení.

S financovaným účtem u prop trading firmy nepotřebujete k obchodování větších pozic vysoký osobní zůstatek a Vaše finanční expozice je omezena na poplatek za hodnocení, který jste již zaplatili.

Výměnou se však vzdáváte výhradního nároku na zisky, protože firma si ponechává svůj podíl na zisku, který jste s jejím kapitálem vytvořili.

Zde je skutečnost, kterou téměř nikdo neříká otevřeně: kategorie prop firem byla historicky postavena na devizovém trhu (forex) a obchodování s futures. Nejznámější firmy v tomto odvětví hodnotí obchodníky podle měnových párů nebo futures kontraktů a veškerá terminologie tohoto odvětví se vyvinula kolem těchto trhů.

Prop firmy zaměřené na krypto představují novou podobu tohoto zavedeného modelu. Stejnou strukturu hodnocení a následného financování uplatňují na trzích s kryptoměnami, což mění některé základní mechanismy. S kryptoměnami se obchoduje 24/7, nikoli pouze během standardních obchodních hodin, a produkty, které prop firma zaměřená na krypto nabízí, mohou být jednodušší než struktury s vysokou pákou běžné u futures.

Praktický závěr je následující: pokud již obchodujete s kryptoměnami a četli jste o prop firmách popisovaných výhradně pomocí terminologie forexu, model lze přenést i na kryptoměnové trhy, nemusí tedy fungovat na forexových trzích ani trzích futures.

Většina prop firem funguje jako samostatné platformy. Zaregistrujete se, zaplatíte hodnocení v neznámém rozhraní a spravujete další přihlašovací údaje. Kraken Funded však volí jiný přístup a zabudovává model financování obchodníků přímo do aplikace Kraken.

To znamená, že výzva k hodnocení i financovaný účet fungují ve stejném prostředí, které již používáte. S Kraken Funded se nemusíte učit ovládat samostatnou platformu ani prověřovat nové řešení úschovy.

Chcete-li zjistit, jak si možnosti financování obchodníků od Krakenu stojí v porovnání s ostatními, začněte stránkou s přehledem, nikoli jednotlivým produktem.

Kraken Funded se od typického nastavení prop firem odlišuje čtyřmi věcmi. Funguje přímo v mobilní aplikaci, nikoli ve standardním desktopovém terminálu. V obou fázích – při výzvě i po získání financování – také účtuje nulové poplatky za obchodování, takže jediným nákladem, který nesete, je poplatek za počáteční fázi hodnocení.

Kraken Funded navíc používá expozici 1×, takže nemusíte provádět výpočty spojené s pákou ani se obávat, že jediná nepříznivá svíčka způsobí zesílený propad a zrušení účtu. Kraken Funded nakonec umožňuje pouze nákup a prodej, což udržuje celý proces přehledný, protože nemusíte zohledňovat opční řetězce, sazby financování perpetuálních kontraktů ani strukturované výnosy.

Jednodušší neznamená bez rizika. Méně proměnných však znamená méně způsobů, jak vás může překvapit pravidlo, o kterém jste nevěděli, že s ním souhlasíte.

Nyní již víte, co je prop firma, jak funguje model hodnocení a následného financování a proč se verze zaměřená na krypto chová jinak než forexové a futures firmy, které v této kategorii převažují. Dalším krokem je porovnat konkrétní možnosti.

Kraken Funded přináší tento model do stejné aplikace, kterou již používáte k držení a obchodování kryptoměn, a nabízí nulové poplatky za obchodování v obou fázích – při výzvě i po získání financování –, expozici 1× a přehlednou strukturu nákupu a prodeje.

Žádná samostatná platforma, žádné nové nastavení úschovy, žádné výpočty spojené s pákou. Začněte s hodnocením ještě dnes.