Ce este o firmă de prop trading

O firmă de prop trading (prescurtare de la proprietary trading firm) le oferă traderilor calificați acces la capitalul propriu al firmei, după trecerea unei evaluări, în schimbul unei părți din profituri. Traderii riscă doar costul redus al evaluării, fără riscul de a-și pierde capitalul propriu atunci când tranzacționează prin contul finanțat.

Firmele de prop trading în cripto aplică același model pe piețele cripto. Kraken Funded este o opțiune nativă cripto, integrată într-o bursă pe care deja o folosești, nu un produs de sine stătător pe care trebuie să-l înveți de la zero.

Acesta este răspunsul pe scurt, dar restul acestei pagini explică cum funcționează modelul, de ce aproape toate firmele de prop trading cunoscute tranzacționează forex sau contracte futures în loc de cripto și de ce mulți dintre cei care caută acest termen caută, de fapt, un brand pe care îl au deja în minte.

Majoritatea firmelor de prop trading funcționează după un model în două etape: o etapă de evaluare, apoi o etapă cu cont finanțat. Plătești pentru a încerca evaluarea, iar contul finanțat este ceea ce urmărești să obții.

Nu toți traderii trec evaluarea din prima încercare. Însă cei care o trec pot accesa capitalul deținut de firmă și pot tranzacționa cu el în numele acesteia.

Pentru a intra în etapa de evaluare, plătești un comision de înscriere și încerci să atingi o țintă de profit fără a depăși o limită de retragere, totul în cadrul unei structuri definite în prealabil de firmă. Limita de retragere este pragul minim sub care contul tău nu poate scădea. Dacă îl treci, încercarea de evaluare se încheie.

Atinge ținta de profit fără a coborî sub limita de retragere și treci etapa de evaluare a firmei de prop trading, ceea ce îți permite să obții acces la contul finanțat.

Dacă încă îți formezi o intuiție despre modul în care sunt punctate aceste provocări și unde eșuează majoritatea încercărilor, ghidul nostru dedicat prezintă mecanica pe larg.

Treci evaluarea și ajungi la un cont finanțat, unde tranzacționezi capitalul firmei și păstrezi o parte majoritară din profiturile generate de ideile tale.

O împărțire 80/20 în favoarea traderului este întâlnită frecvent în această categorie, dar poate varia semnificativ de la o platformă la alta. Indiferent de modul în care sunt împărțite profiturile între firmă și trader, mecanica rămâne aceeași: traderul păstrează majoritatea profiturilor generate, iar firma reține o mică parte din aceste profituri în schimbul capitalului inițial și al infrastructurii de tranzacționare.

Pentru o prezentare mai detaliată a modului în care funcționează partea finanțată după trecerea evaluării, consultă ghidul nostru pe această temă.

Distincția fundamentală dintre o firmă de prop trading și tranzacționarea cu propriile fonduri este diferența dintre accesul la capital și deținerea de capital.

Tranzacționarea în contul propriu înseamnă că fiecare poziție este limitată la soldul tău. Pentru a deschide poziții mai mari, ai nevoie de un sold mai mare, ceea ce înseamnă să aloci mai mulți bani proprii și să îți asumi personal riscul de pierdere.

O firmă de prop trading inversează această dinamică. După ce îți demonstrezi abilitățile de tranzacționare în faza de evaluare, firma îți pune la dispoziție capitalul de tranzacționare, pe care îl folosești cum consideri potrivit.

Cu un cont finanțat într-o firmă de prop trading, nu ai nevoie de un sold personal mare pentru a tranzacționa poziții mai mari, iar expunerea ta financiară este plafonată la comisionul de evaluare pe care l-ai plătit deja.

În schimb, renunți la dreptul exclusiv asupra câștigurilor, deoarece firma își păstrează partea sa din profiturile generate cu capitalul ei.

Iată tiparul pe care aproape nimeni nu îl spune deschis: categoria firmelor de prop trading s-a construit istoric în jurul pieței valutare (forex) și a contractelor futures. Cele mai cunoscute firme din domeniu evaluează traderii pe perechi valutare sau contracte futures, iar întregul vocabular al industriei s-a format în jurul acestor piețe.

Firmele de prop trading native cripto sunt o reimaginare a acestui model consacrat. Ele aplică aceeași structură de evaluare urmată de finanțare pe piețele cripto, ceea ce schimbă unele mecanisme de bază. Cripto se tranzacționează 24/7 și nu în programul standard al piețelor, iar produsele oferite de o firmă cripto-nativă pot fi mai simple decât structurile cu levier ridicat obișnuite în futures.

Concluzia practică: dacă tranzacționezi deja cripto și ai citit despre firmele de prop trading prezentate exclusiv prin prisma forex, modelul se transferă, dar piața pe care rulează nu trebuie să fie aceeași.

Majoritatea firmelor de prop trading sunt platforme independente. Te înscrii, plătești o evaluare pe o interfață nefamiliară și mai gestionezi încă o conectare. Însă Kraken Funded merge pe altă cale, integrând modelul de trader finanțat direct în Aplicația Kraken.

Asta înseamnă că provocarea de evaluare și contul finanțat există în același mediu pe care îl folosești deja. Cu Kraken Funded, nu există o platformă separată de învățat și nici un nou aranjament de custodie de verificat.

Pentru a vedea cum se compară opțiunile Kraken pentru traderi finanțați, începe cu pagina de prezentare generală, nu cu un produs anume.

Patru lucruri diferențiază Kraken Funded de configurația tipică a unei firme de prop trading. Rulează nativ pe aplicația mobilă, nu pe un terminal desktop standard. De asemenea, nu percepe niciun comision de tranzacționare, nici în etapa de provocare, nici în cea finanțată, ceea ce înseamnă că singurul cost pe care îl ai este comisionul inițial al fazei de evaluare.

Kraken Funded folosește și o expunere 1x, deci nu există calcule de levier de gestionat și nici pierderi amplificate care să spulbere un cont pe o singură lumânare nefavorabilă. În plus, Kraken Funded permite doar cumpărare și vânzare, ceea ce menține mecanismele simple, fără să fie nevoie să iei în calcul lanțuri de opțiuni, rate de finanțare perpetue sau plăți structurate.

Mai simplu nu înseamnă și fără risc. Însă mai puține piese în mișcare înseamnă mai puține moduri de a fi luat prin surprindere de o regulă pe care nu ți-ai dat seama că ai acceptat-o.

Acum știi ce este o firmă de prop trading, cum funcționează modelul evaluare-apoi-finanțare și de ce o versiune cripto-nativă se comportă diferit față de firmele de forex și futures care domină categoria. Următorul pas este să vezi cum se compară opțiunile concrete.

Kraken Funded aduce acest model în aceeași aplicație pe care o folosești deja pentru a deține și tranzacționa cripto, cu zero comisioane de tranzacționare atât în etapa de provocare, cât și în cea finanțată, expunere 1x și o structură simplă de cumpărare și vânzare.

Nicio platformă separată, nicio configurare nouă de custodie, niciun calcul de levier. Începe evaluarea acum.