Hvordan fungerer DeFi?

DeFi består av følgende komponenter:

1. Blokkjede-teknologi
2. Smarte kontrakter
3. Desentraliserte applikasjoner (dApps)

Kraken lar deg komme i gang med de mest spennende delene av DeFi.

Bli med i den spennende verdenen av DeFi ved å registrere deg for en Kraken-konto i dag.

DeFi er sterkt avhengig av blokkjedeteknologi, som i hovedsak er en desentralisert og uforanderlig digital hovedbok som registrerer alle transaksjoner og smarte kontraktsdata på tvers av et nettverk. Ethereum og Solana, to av de mest populære blokkjedene for DeFi, spiller en avgjørende rolle i disse finansielle tjenestene takket være deres evne til å støtte smarte kontrakter.

Vil du lære mer om blokkjeder? Du kan sjekke ut artikkelen vår Hva er blokkjedeteknologi?

Smarte kontrakter er ryggraden i DeFi. Disse selvutførende programmene muliggjør automatisert og transparent utførelse av avtaler uten mellommenn.

Utviklere kan skrive og distribuere disse programmene på en blokkjede som støtter smarte kontrakter, for eksempel Solana eller Polkadot. Når de er lagt til, blir parameterne for de smarte kontraktene uforanderlige og utfører strengt basert på deres forhåndsinnstilte regler.

Vil du lære mer om smarte kontrakter? Du kan sjekke ut artikkelen vår Hva er smarte kontrakter?

Utviklere implementerer DeFi-prosjekter gjennom desentraliserte applikasjoner eller dApps. Disse applikasjonene samhandler med den underliggende blokkjeden for å tilby ulike finansielle tjenester som utlån, låneopptak, handel og mer. dApps gjør det mulig for brukere å få tilgang til alle typer tjenester (inkludert DeFi) fra hvor som helst i verden med en internettforbindelse, uten å måtte gi fra seg personlig informasjon eller stole på en sentralisert enhet.

Vil du lære mer om desentraliserte applikasjoner? Du kan sjekke ut artikkelen vår Hva er en desentralisert applikasjon (dApp)?

DeFi-plattformer lar brukere låne ut sine digitale eiendeler og tjene renter, samtidig som de gjør det mulig for andre å låne disse eiendelene. Smarte kontrakter, som automatisk bestemmer rentesatser og håndterer sikkerhetsstillelse, forenkler utlåns- og låneopptaksprosessene. Låntakere stiller sikkerhet, og den smarte kontrakten holder den til lånet er tilbakebetalt.

Eksempler på utlåns- og låneopptaksplattformer inkluderer:

Compound (COMP) 

MakerDAO (MKR)

Aave (AAVE)

Mange av de mest populære kryptovalutabørsene er sentraliserte børser. Selv om sentraliserte børser ofte er den mest effektive måten å handle krypto på, føler mange at dette strider mot den grunnleggende kryptoideen om «desentralisering».

DeFi adresserer disse problemene gjennom desentraliserte børser eller DEX-er. Disse børsene lar brukere handle digitale valutaer direkte fra sine kryptolommebøker uten behov for en sentralisert part for å koble kjøpere og selgere. I stedet bruker DEX-er smarte kontrakter for å utføre handler, gi åpenhet og sikre sikkerhet.

Eksempler på DEX-plattformer inkluderer:

Uniswap (UNI)

SushiSwap (SUSHI)

Curve (CRV)

Balancer (BAL)

Stablecoins er kryptovalutaer designet for å opprettholde prisstabilitet med en stabil eiendel, for eksempel den amerikanske dollaren. DeFi-plattformer utnytter stablecoins for å gi mer stabilitet i transaksjoner og utlåns-/låneopptaksaktiviteter. Disse stablecoins er ofte støttet av sikkerhet eller algoritmiske mekanismer for å opprettholde verdien av eiendelen de er ment å spore.

Eksempler på desentraliserte stablecoin-prosjekter inkluderer:

Dai (DAI)

Ampleforth (AMPL)

GHO (GHO)

Frax (FRAX)

Yield farming og liquidity mining er populære DeFi-praksiser som motiverer brukere til å tilføre likviditet til desentraliserte børser eller utlånsplattformer. 

Brukere bidrar med sine digitale eiendeler til likviditetspooler og tjener belønninger i form av ytterligere tokens eller gebyrer for å delta i poolen.

Ved å utnytte flere avkastningsgenererende protokoller samtidig, kan det gjøre det mulig for kryptoinnehavere å maksimere sitt avkastningspotensial fra et enkelt par eiendeler.

Eksempler på yield farming-plattformer inkluderer:

SushiSwap (SUSHI)

yearn.finance (YFI)

PancakeSwap (CAKE)

I sin kjerne refererer DeFi til et sett med finansielle tjenester som tilbys av applikasjoner bygget på blokkjedeteknologi. Disse tjenestene er selvopererte og er ikke avhengige av mellommenn som banker eller tradisjonelle finansinstitusjoner.

Tenk på enhver finansiell tjeneste som for tiden eksisterer i det tradisjonelle finansmarkedet; det være seg lån, boliglån eller forsikringsprodukter. Tenk deg nå om, i stedet for at forsikringsmeglere og tradisjonelle banker fungerer som portvoktere til disse tjenestene, alt ble automatisert basert på et transparent sett med regler fastsatt av et dataprogram.

I stedet for å vente dager på at bankfolk skal godkjenne et lån, eller forsikringsleverandører skal utbetale et krav, kunne utviklere skrive et dataprogram som umiddelbart ville levere disse tjenestene så snart visse forhåndsdefinerte betingelser er oppfylt. 

Utviklere kan bygge disse programmene til å følge en betinget logikk, for eksempel «hvis et gyldig sertifikat er gitt, vil den smarte kontrakten automatisk behandle en livsforsikringsutbetaling – basert på vilkårene som allerede er satt.»

DeFi utnytter den desentraliserte naturen til blokkjedenettverk for å tilby disse typene finansielle tjenester på en transparent og autonom måte. I motsetning til tradisjonell finans, der sentraliserte institusjoner kontrollerer og overvåker alle transaksjoner, er DeFi avhengig av smarte kontrakter for å automatisere prosesser og håndheve avtaler.

Å fjerne mellommenn fra disse tjenestene sparer ikke bare tid og penger, men gjør dem også mer tilgjengelige for mennesker over hele verden. Så lenge folk oppfyller de forhåndsdefinerte betingelsene som er fastsatt i den smarte kontrakten, er det ikke behov for mellommenn å være involvert i påtrengende prosesser som kredittsjekker og lagring av personlig identifiserbar informasjon.

Ved å bruke disse desentraliserte plattformene kan hvem som helst – ikke bare de som har fått eksklusiv tilgang – låne ut eller låne midler.

For eksempel kan en person i USA låne ut midler til en person i India ved hjelp av DeFi-tjenester. For å sikre lånet kan den smarte kontrakten først kreve at låntakeren setter inn et beløp som sikkerhet. Hvis en låntaker misligholder, kan den smarte kontrakten selv automatisk likvidere sikkerheten og fullt ut refundere utlåneren. Ingen mellommann trenger å være involvert i noe trinn i denne prosessen.

Siden avtalen er basert på en rekke klart definerte vilkår, er det mindre potensial for uventede utfall eller manipulasjon. Disse vilkårene kan defineres og gjensidig avtales på forhånd mellom personene som inngår avtalen. Å tilrettelegge for ekte peer-to-peer finansielle tjenester er den sanne innovasjonen av DeFi.

• Finansiell inkludering: DeFi åpner finansielle tjenester for enkeltpersoner som ikke har tilgang til tradisjonelle banksystemer. Alle med en internettforbindelse og en digital lommebok kan delta i DeFi, noe som demokratiserer tilgangen til finansielle produkter og tjenester globalt.
• Forbedret åpenhet: Noder registrerer alle DeFi-transaksjoner og -aktiviteter på blokkjeden, og gir transparente og uforanderlige poster som alle kan revidere.
• Tillatelsesfri: Tradisjonelle finansielle tjenester krever ofte omfattende dokumentasjon og godkjenningsprosesser. DeFi fjerner disse barrierene ved å la hvem som helst delta uten å trenge tillatelse eller møte diskriminering.
• 24/7 tilgjengelighet: DeFi-plattformer opererer 24/7 uten nedetid, noe som gjør det mulig for brukere fra forskjellige tidssoner å få tilgang til finansielle tjenester når det passer dem.

• Smarte kontraktsutnyttelser: Smarte kontraktsutnyttelser innen desentralisert finans (DeFi) kan føre til betydelige økonomiske tap og forstyrrelser i økosystemet. Utviklere distribuerer DeFi-plattformer på blokkjeder og bruker ofte smarte kontrakter for å automatisere og utføre ulike finansielle operasjoner. Mens smarte kontrakter tilbyr effektivitet og åpenhet, kan de også være sårbare for en rekke utnyttelser på grunn av deres kodedrevne natur.
• Impermanent tap: Impermanent tap er et konsept innen desentralisert finans (DeFi) som ligner på konseptet alternativkostnad i økonomi. Impermanent tap er spesifikt relatert til å tilføre likviditet i Automated Market Maker (AMM)-protokoller, slik som de som finnes i desentraliserte børser (DEX-er). Når du tilfører likviditet til en pool på disse plattformene, bidrar du med begge kryptoaktiva (vanligvis i et 50/50-forhold) for å lette handel mellom dem. Til gjengjeld tjener du en andel av kryptovalutaens handelsgebyrer generert av protokollen. Impermanent tap oppstår når prisene på de to tokenene i likviditetspoolen avviker betydelig over tid. Denne avvikelsen kan skje når markedsprisen på ett token endres i forhold til det andre tokenet, noe som fører til at verdien av tokenene du tilførte poolen blir ubalansert.

• Rug pulls: En «rug pull» er et begrep som brukes i sammenheng med desentralisert finans (DeFi) for å beskrive en type svindel eller uredelig aktivitet der skaperne av et DeFi-prosjekt med vilje bedrar investorer eller brukere ved brått å trekke ut likviditet eller midler fra et prosjekt, og etterlate deltakerne med verdiløse eller betydelig devaluerte tokens.

DeFi revolusjonerer finanssektoren ved å utnytte kraften i blokkjede-hovedboksteknologi for å skape et åpent, transparent og inkluderende finansielt økosystem. 

Med sine kjerneprinsipper om desentralisering, smarte kontrakter og dApps, er DeFi satt til å tilby en mer tilgjengelig, effektiv og sikker måte for folk å administrere sin økonomi og få tilgang til et bredt spekter av finansielle produkter og tjenester. 

Ettersom DeFi fortsetter å utvikle seg og modnes, kan det sannsynligvis spille en avgjørende rolle i å forme fremtiden for finans på global skala.

Kraken gjør det enkelt å delta i den desentraliserte finansøkonomien.

Enten du ønsker å kjøpe kryptoaktiva før du bruker dem i en DeFi-protokoll, eller ønsker å konvertere dine krypto beholdninger tilbake til kontanter, gjør Kraken det enkelt.

Kraken tilbyr handel med de mest populære DeFi-aktivaene, samt de mest populære kryptovalutaene på markedet i dag.