Опитування: Стейблкоїни присутні у 88 % криптопортфелів США.
88% власників криптовалют у США включають стейблкоїни до своїх портфелів, що свідчить про широке впровадження цих активів.
70% респондентів вважають, що стейблкоїни відкривають нові фінансові можливості або підвищують ефективність, які вони не могли отримати в традиційній фінансовій системі.
Розподіл стейблкоїнів є консервативним: 33% наших респондентів тримають менше 10% свого портфеля в активах стейблкоїнів.
Досвідчені інвестори на 67% частіше, ніж менш досвідчені інвестори, використовують стейблкоїни для арбітражу — стратегії, яка використовує неефективність цін між торговими платформами та ринками. Це підкреслює їхній потенціал для більш стратегічної, просунутої торгівлі.
72% власників криптоактивів очікують зростання використання стейблкоїнів протягом наступних п'яти років, причому 22% прогнозують значне розширення.
Стейблкоїни: міст між TradFi та крипто 🤝
Стейблкоїни займають власне важливе місце у світі криптовалют. У той час як основні монети, такі як Bitcoin (BTC) або Ethereum (ETH), відомі своєю волатильністю, стейблкоїни розроблені для підтримки стабільної вартості шляхом прив'язки до традиційних, випущених урядом валют, таких як долар США.
Багато найбільших стейблкоїнів, таких як Tether (USDT), USD Coin (USDC) та Global Dollar (USDG), отримують свою вартість, утримуючи еквівалентну вартість традиційної фіатної валюти, такої як долар США, у резерві.
Це допомагає забезпечити, що кожен стейблкоїн в обігу підкріплений еквівалентною сумою активу, який він представляє.
Стейблкоїни пропонують критично важливий міст між традиційними фінансами (TradFi) та децентралізованими фінансами, що робить їх важливим інструментом для транзакцій та зберігання вартості.
Оскільки законодавці США прагнуть розробити надійні регуляторні рамки, які сприятимуть інноваціям та захисту інвесторів, стейблкоїни знаходяться в центрі цих розмов. Щоб дізнатися більше про настрої та використання стейблкоїнів, ми опитали понад 800 власників криптовалют у США, щоб дізнатися, як вони підходять до цього нового рубежу.
Наші дані показали, що 88% респондентів наразі володіють стейблкоїнами, причому інвестиційні рішення та розподіл коливаються залежно від їхнього досвіду в криптопросторі.
Стейблкоїни як стратегічні інструменти: 70% бачать невикористаний фінансовий потенціал 💪
Значна більшість наших респондентів вважає, що стейблкоїни відкривають нові можливості або підвищують ефективність. Цей ентузіазм підкреслює зростаюче визнання стейблкоїнів як інструменту для фінансового доступу, ефективності та інновацій.
Понад чверть (28%) заявили, що стейблкоїни надають доступ до фінансових можливостей, яких вони не мали б інакше, тоді як 42% вважали, що стейблкоїни пропонують подібні можливості до тих, що доступні через TradFi.
Наше опитування також виявляє значні відмінності в тому, як інвестори розподіляють стейблкоїни у своїх портфелях, що відображає різноманітні стратегії та схильність до ризику. Ось детальніший огляд діапазонів розподілу:
- Менше 10% портфеля в стейблкоїнах – 33%
- 10-25% портфеля в стейблкоїнах – 25%
- 26-50% портфеля в стейблкоїнах – 21%
- Більше 50% портфеля в стейблкоїнах – 9%
- Не тримають стейблкоїнів – 12%
Інвестори тримають стейблкоїни з різних причин, включаючи фіксацію цін у періоди ринкової волатильності, підтримку ліквідності для швидких угод та доступ до можливостей DeFi, таких як фармінг прибутковості та кредитування.
Загалом, утримання значної частини вашого портфеля в стейблкоїнах може обмежити потенційний прибуток від інших криптоактивів під час бичачих ринків. Майте на увазі, що оптимальний розподіл може відрізнятися залежно від індивідуальних портфелів та цілей інвестора.
Оскільки стейблкоїни продовжують розвиватися, довгострокове впровадження, ймовірно, залежатиме від того, чи зможуть емітенти довести свою надійність через надійні резерви, прозорі операції та регуляторну ясність — ключові елементи, які можуть сформувати майбутнє довіри та використання стейблкоїнів.
Криптопарадокс: інвестори США балансують між манією мемкоїнів та стабільністю стейблкоїнів
Хоча стейблкоїни відіграють роль у більшості криптопортфелів США, наше нещодавнє опитування щодо мемкоїнів також показало, що переважна більшість власників криптовалют у США (85%) володіють мемкоїнами.
Багато хто розглядає стейблкоїни як своєрідний безпечний притулок, що дозволяє інвесторам легше входити та виходити з ризикованіших активів, тоді як мемкоїни, такі як Dogecoin (DOGE) та Shiba Inu (SHIB), процвітають на ажіотажі та спекуляціях.
Цей подвійний підхід підкреслює тенденцію, за якою, ймовірно, уважно стежать регулятори та традиційні фінансові установи: криптоінвестори все частіше використовують як високоризикові можливості, так і обережне хеджування.
Однак власники криптовалют, схоже, усвідомлюють, що від регуляторної невизначеності до подій відв'язки, стейблкоїни все ще стають більш інтегрованою частиною ширшої фінансової системи.
При виборі стейблкоїна для покупки наші дані показують, що на довіру людей до певного активу впливає безліч факторів:
- Забезпечення заставою (42%)
- Прозорість резервів/аудитів (40%)
- Регулювання та державний нагляд (30%)
- Репутація емітента (34%)
- Прийняття та використання на ринку (25%)
Ці дані підкреслюють, що хоча стейблкоїни загалом широко розглядаються як цінні, довіра до конкретних стейблкоїнів не є автоматичною. Наші висновки можуть свідчити про більш розбірливу та поінформовану базу інвесторів — таку, яка усвідомлює, що не всі стейблкоїни створені рівними, незважаючи на значні переваги, які вони пропонують.
Спираючись на цей обережний оптимізм, власники криптовалют інтегрують стейблкоїни у свої інвестиційні стратегії різними способами. Наприклад, понад чверть (26%) повідомили, що вони переважно використовують стейблкоїни як інструмент заощаджень. Крім того, 18% заявили, що використовують їх для отримання відсотків через криптоплатформи, а 12% використовують стейблкоїни для використання різниці в цінах між біржами.
Їхній потенціал як хеджування від ринкової волатильності (11%) та засобу для транскордонних операцій (7%) ще більше підкреслює універсальність та важливість стейблкоїнів.
Менш досвідчені інвестори діють обережно — професіонали використовують стейблкоїни для отримання прибутку ⚖️
Наше опитування показує, що в міру того, як інвестори інтегрують стейблкоїни в різні аспекти своєї стратегії, в їхніх стратегіях відображаються як обережність, так і амбіції. Цей баланс особливо помітний серед більш досвідчених криптоінвесторів порівняно з тими, хто має менший досвід.
- Більш досвідчені інвестори: Ті, хто має від 3 до 5 років досвіду інвестування в криптовалюти.
- Менш досвідчені інвестори: Ті, хто має 2 роки досвіду інвестування в криптовалюти або менше.
Наше опитування показало, що респонденти з більшим досвідом інвестування в криптовалюти майже вдвічі частіше використовують стейблкоїни для хеджування від волатильності, ніж менш досвідчені криптоінвестори. Ці досвідчені інвестори також на 67% частіше використовують арбітражні можливості зі стейблкоїнами, ніж менш досвідчені інвестори.
Простіше кажучи, використання стейблкоїнів для усунення ринкових неефективностей може допомогти трейдерам використовувати арбітражні можливості, що виникають через різницю в цінах на різних торгових платформах.
Майже половина (45%) наших менш досвідчених респондентів виділили менше 10% свого портфеля на стейблкоїни. Натомість 23% більш досвідчених інвесторів повідомили, що виділили менше 10% на стейблкоїни, а 30% повідомили, що виділили від 26% до 50% свого портфеля на стейблкоїни.
Це свідчить про те, що з набуттям досвіду інвестори стають більш впевненими в інтеграції стейблкоїнів у свою криптостратегію. Зокрема, вони вчаться використовувати стейблкоїни як ключовий інструмент для фіксації потенційних прибутків, а також для управління ризиками зниження.
72% очікують зростання стейблкоїнів, але ключові фактори можуть прискорити впровадження 📊
Стейблкоїни відіграватимуть важливу роль в еволюції впровадження криптовалют. Майже половина (47%) наших респондентів вважають, що стейблкоїни допоможуть прискорити впровадження криптовалют у найближчі роки.
Хоча деяка невизначеність залишається, наші дані свідчать про те, що власники криптовалют загалом оптимістично налаштовані щодо потенціалу ширшого впровадження стейблкоїнів. Більшість (72%) вважають, що використання стейблкоїнів зросте протягом наступних п’яти років, причому 22% очікують “значного” розширення, а 50% — принаймні деякого розширення.
Однак кілька факторів можуть вплинути на темпи цього зростання. Респонденти зазначили, що вони, швидше за все, збільшать використання стейблкоїнів, якщо будуть виконані такі умови:
- Вищі процентні ставки за заощадженнями в стейблкоїнах (43%)
- Кращі заходи безпеки (37%)
- Більше місць, що приймають їх для платежів (37%)
- Простіші способи конвертації у фіатні гроші та з них (36%)
- Більша регуляторна ясність (31%)
Вирішення цих потреб може стати ключовим для закріплення стейблкоїнів як основного фінансового інструменту, а не просто нішевого активу в криптопросторі.
Оскільки інфраструктура стейблкоїнів продовжує розвиватися, найближчі роки визначать, чи справді вони виконають свою обіцянку як міст між традиційними фінансами та цифровими активами. Якщо інновації відповідатимуть вимогам користувачів, стейблкоїни можуть стати важливим шлюзом для наступної хвилі впровадження криптовалют.
Завдяки високій ліквідності, надійній безпеці та провідній у галузі підтримці, Kraken спрощує інтеграцію стейблкоїнів у вашу криптостратегію. Почніть сьогодні та торгуйте з упевненістю.
Методологія 🧑💻
Ми співпрацювали з SurveyMonkey Audience для опитування жителів США віком від 18 років. Опитування було завершено 3 лютого 2025 року. Усі питання опитування були зосереджені саме на власниках криптовалют у США, що призвело до цільової вибірки з 813 респондентів. Результати цієї вибірки мають рівень довіри 95% та похибку +/- 3%.
Дані, що включають власників криптовалют у США з досвідом інвестування в криптовалюти менше 2 років, мають рівень довіри 90% та похибку +/- 5%. Дані, що стосуються власників криптовалют у США з досвідом інвестування в криптовалюти 3-5 років, мають рівень довіри 90% та похибку +/- 4%.
Хоча термін "стейблкоїн" є загальновживаним, немає гарантії, що актив збереже стабільну вартість відносно вартості базового активу при торгівлі на вторинних ринках або що резерв активів, якщо такий є, буде достатнім для задоволення всіх викупів.