Kraken vs. Wie diese Krypto-Börsen im Vergleich stehen

Kraken vs Trade Republic vergleicht zwei Plattformen, die beide Zugang zu Krypto neben anderen Investitionsmöglichkeiten bieten. Trade Republic integriert Kryptowährungen in eine breitere Anlage-App für Aktien und ETFs und konzentriert sich dabei auf Einfachheit und Zugänglichkeit. Kraken, ursprünglich als Kryptobörse aufgebaut, bietet jetzt Staking, wiederkehrende Kaufoptionen, Asset-Bundles und zusätzliche Anlageprodukte in bestimmten Jurisdiktionen an, zusammen mit erweiterten Trading-Tools. Dieser Leitfaden erläutert, wie sich die beiden Plattformen hinsichtlich Gebühren, Asset-Verfügbarkeit, Trading-Funktionalität, Anlagefunktionen, Sicherheitspraktiken und der gesamten Benutzererfahrung vergleichen lassen.

Kraken wurde 2011 in den USA gegründet und gehört heute zu den Pionieren der Kryptobranche. Die Börse ging weniger als zwei Jahre nach dem Launch von Bitcoin an den Start und hat sich seitdem international einen Ruf für ihren starken Fokus auf Sicherheit, operative Transparenz und eine hochwertige Nutzererfahrung erarbeitet.

Heute betreut Kraken mehr als 15 Millionen Kunden in über 190 Ländern. Das Angebot reicht von der Flaggschiff-Plattform Kraken für Privatanleger bis hin zu leistungsstarken All-in-One-Tradinglösungen für fortgeschrittene und institutionelle Trader über die Plattform Kraken Pro und die Kraken Desktop App.

Das institutionelle Angebot von Kraken umfasst Spot-, Margin-, Futures-Märkte, Staking und OTC-Trading für qualifizierte Kunden. Kraken investiert außerdem stark in Bildungsangebote über Kraken Learn und unterstützt damit sowohl neue als auch erfahrene Trader.

Mit Hauptsitz in Wyoming unterstreicht Kraken sein Engagement für Rechenschaftspflicht durch regelmäßige Nachweise von Rücklagen, eine Praxis, die das Unternehmen bereits 2014 in der Branche eingeführt hat. Zudem war Kraken die erste Krypto-Börse, die im Bloomberg Terminal gelistet wurde, und trug damit dazu bei, die Lücke zwischen dem traditionellen Finanzwesen und digitalen Assets zu schließen.

Mit regulatorischen Lizenzen in wichtigen Märkten wie den USA, Kanada, dem Vereinigten Königreich und der EU sowie einer Historie der Unterstützung bei Fällen wie den Forderungen von Gläubigern der Mt.-Gox-Insolvenz hat sich Kraken einen Ruf für stabile und konforme Betriebsabläufe erarbeitet und gilt als vertrauenswürdige Anlaufstelle für alle, die eine sichere und langfristig zuverlässige Krypto-Börse suchen.

Trade Republic wurde 2015 gegründet und ist ein europäischer Mobile-First-Broker, der darauf abzielt, jedem die Möglichkeit zu geben, Vermögen durch einfachen, kostenlosen Zugang zu Finanzmärkten aufzubauen. Zu diesem Zweck bietet es eine optimierte Benutzeroberfläche, die sich primär an Privatanleger richtet. Im Kern ist Trade Republic eine Plattform für den Handel mit globalen Finanzinstrumenten – wie Aktien, Krypto, festverzinslichen Anleihen und ETFs. Diese werden über seine mobile App zugänglich gemacht, ergänzt durch Funktionen wie Zugang zu privaten Märkten, Kinder-Sparkonten und wiederkehrende Käufe. Um sein Angebot abzurunden, generiert die Trade Republic Karte Cashback, der direkt zu den Sparprodukten der Nutzer hinzugefügt werden kann. Trade Republic unterscheidet sich durch kostengünstiges Trading und eine starke UX, die sowohl Erstinvestoren als auch neue Trader anspricht. Der Fokus auf Einfachheit und breite europäische Zugänglichkeit hat sie zur bevorzugten Plattform für über 10 Millionen Nutzer auf dem gesamten Kontinent gemacht. Die Plattform bleibt jedoch begrenzter als Full-Service-Broker. Obwohl grundlegende Orderarten und Zugang zu Kerninstrumenten vorhanden sind, fehlen Trade Republic die erweiterten Tools, die Anpassbarkeit und die Derivate, die seine anspruchsvolleren Wettbewerber anbieten können. Infolgedessen ist sie vielleicht am besten für kostenbewusste Privatanleger mit begrenzten Anforderungen geeignet und weniger für erfahrene Trader, die spezialisierte Trading-Funktionen und eine größere Auswahl an verfügbaren Instrumenten suchen.

Für Investoren, die regulatorische Klarheit und Infrastrukturtiefe schätzen, bietet die globale Erfolgsbilanz von Kraken ein anderes Profil als Anlage-Apps, die Krypto als eine Asset-Klasse unter vielen integrieren. Seit 2011 in Betrieb, hat Kraken jeden großen Krypto-Marktzyklus ohne gemeldete Verletzung von Kundengeldern überstanden. Ihre sicherheitsorientierte Philosophie wird durch Proof of Reserves-Audits, ISO-Zertifizierungen und regulatorische Lizenzen in wichtigen Jurisdiktionen untermauert. Während einige Plattformen optimierte Anlageerfahrungen priorisieren, konzentriert sich Kraken auf den Aufbau einer sicheren Börseninfrastruktur, die Spot-, Futures-, Staking-, Aktienzugang (sofern verfügbar) und institutionellen Handel unterstützen kann – alles innerhalb eines transparenten, compliance-orientierten Umfelds.

Das Produktökosystem von Kraken ist darauf ausgelegt, eine Vielzahl von Trading-Stilen und Erfahrungsstufen zu unterstützen. Nutzer können unterwegs über die schlanke Mobile App traden oder über Kraken Pro auf erweiterte Tools zugreifen, darunter detaillierte Charting-Funktionen, individuelle Ordertypen und Echtzeit-Marktdaten.

Die Plattform unterstützt das Spot-Trading für alle Nutzer, Margin-Trading (mit bis zu 5-fachem Hebel) und Futures-Kontrakte (mit bis zu 50-fachem Hebel) in berechtigten Regionen. Institutionelle und hochvermögende Kunden haben über das OTC-Desk von Kraken und Kraken Prime Angebote Zugang zu zusätzlichen Diensten.

Neben dem Trading bietet Kraken auch Krypto-Staking für über 21 Assets an, mit Prämien von bis zu 17 % APY, abhängig von der Coin und den Netzwerkbedingungen. Nutzer können passiv Geld verdienen, indem sie direkt auf der Plattform Assets wie Ethereum (ETH), Solana (SOL) und Cardano (ADA) staken.

Kraken unterstützt außerdem digitale Zahlungen über Krak, einem Feature, mit dem Nutzer Krypto oder Cash ganz ohne Transaktionsgebühren senden können.

Im Jahr 2024 brachte Kraken sein Ink Layer-2-Netzwerk auf den Markt, das auf der Superchain von Optimism basiert und eine nahtlose Verbindung zwischen zentralisierten Börsen und gängigen DeFi-Protokollen ermöglicht.

Für alle, die ihr Finanzwissen vertiefen möchten, bietet Kraken Learn Bildungsressourcen – von Blockchain-Grundlagen bis hin zu fortgeschrittenen Trading-Strategien.

Das Krypto-Angebot von Trade Republic ist für lockeres Investieren und nicht für professionelles Trading konzipiert. Kunden können Kryptowährungen direkt in der App kaufen und halten, neben Aktien, ETFs, Anleihen und Cash-Funktionen. Orderarten sind im Allgemeinen einfach, und die Plattform zielt nicht darauf ab, die gleiche Breite an Spot-Märkten, Margin-Tools, Futures oder fortgeschrittenen Charts anzubieten, die spezialisierte Börsen bieten. Das Produkt kann Nutzern entgegenkommen, die kleine Krypto-Allokationen zu einem breiteren Anlageportfolio hinzufügen möchten, aber aktive Trader, die tiefe Liquidität, Pro-Orderarten oder ausgeklügelte Risikotools benötigen, wählen typischerweise spezialisierte Börsen.

Trade Republic bietet eine unkomplizierte Möglichkeit, Krypto-Exposure innerhalb einer breiteren Aktien- und ETFs-Anlage-App zu erhalten, was Nutzern entgegenkommt, die eine vereinfachte Portfolio-Erfahrung bevorzugen. Diese Bequemlichkeit geht jedoch oft mit weniger dedizierten Krypto-Trading-Funktionen und geringerer Flexibilität für fortgeschrittene Strategien einher. Kraken ist für Nutzer konzipiert, die eine zweckgebundene Krypto-Funktionalität im großen Maßstab wünschen. Es kombiniert die erweiterten Orderarten und Charts von Kraken Pro mit Spot-Trading und bietet Margin- und Futures-Zugang in berechtigten Regionen. Für längerfristige Investoren unterstützt Kraken auch Staking, wiederkehrende Käufe (DCA) und Asset-Bundles, die ein tieferes Krypto-Ökosystem bieten als ein „Krypto-als-eine-Asset-Klasse“-Modell.

Kunden haben auf Kraken Zugang zu über 600 Kryptowährungen, darunter große Währungen wie Bitcoin (BTC) und XRP (XRP) sowie eine Auswahl an Altcoins, von Memecoins bis hin zu Liquid-Staking-Token.

In der Kraken App stehen mehr als 11.000 provisionsfreie ETFs und Aktien für das Trading zur Verfügung. Kunden in berechtigten Regionen können außerdem in xStocks investieren, eine tokenisierte Version dieser Aktien.
Kraken bietet Ein- und Auszahlungen in zehn Währungen der gesetzlichen Zahlungsmittel an, sodass Kunden weltweit schnell und einfach ihre Konten finanzieren können, ohne ausschließlich auf Kryptowährungen angewiesen zu sein.

Unterstützte Fiat-Währungen sind:

• USD (US-Dollar)

• CAD (Kanadischer Dollar)

• GBP (Pfund Sterling)

• EUR (Euro)

• JPY (Japanischer Yen)

• AUD (Australischer Dollar)

• CHF (Schweizer Franken)

• ARS (Argentinischer Peso)

• MXN (Mexikanischer Peso)

• BRL (Brasilianischer Real)

Es gibt außerdem 15 unterstützte Stablecoins, darunter Tether (USDT), USDC und USDG.

Trade Republic unterstützt eine begrenzte, kuratierte Liste von Kryptowährungen im Vergleich zu großen globalen Krypto-Börsen. Die Verfügbarkeit kann je nach Land variieren, aber der Fokus liegt auf Mainstream-Assets anstatt auf Long-Tail-Altcoins. Für Nutzer ist der wichtigste Kompromiss die Einfachheit: weniger Assets, weniger Marktpaare und geringere Komplexität im Austausch für eine optimierte Kauf- und Halteerfahrung, integriert in traditionelle Investitionen. Trader, die Zugang zu Hunderten von Token, mehreren Marktpaaren und flexibleren Ein- und Auszahlungsoptionen wünschen, werden in der Regel eine vollständige Kryptobörse bevorzugen.

 Trade Republics Krypto-Auswahl ist bewusst begrenzt, um die Einfachheit innerhalb seiner breiteren Investment-App zu gewährleisten. Kraken dagegen unterstützt über 500 Kryptowährungen neben globalen Fiat-Währungs-Zahlungswegen und einer hohen Börsenliquidität. Für Anleger, die eine breitere Token-Abdeckung, mehr Handelspaare und die Möglichkeit wünschen, auf fortgeschrittene Handelsstrategien zu skalieren, ohne die Plattform wechseln zu müssen, bietet Kraken eine deutlich größere Asset-Vielfalt.

Krakens volumenbasiertes Gebührenmodell ist gestaffelt und transparent gestaltet, um sowohl professionelle Trader als auch gelegentliche Investoren zu unterstützen.

Die Maker-Gebühren beginnen bei 0,25 % und die Taker-Gebühren bei 0,40 %. Für Nutzer mit hohem Trading-Volumen sowie institutionelle Kunden sind zudem Rabatte verfügbar. Mit einem Kraken+ Abo können diese Gebühren für berechtigte Kunden bis zu bestimmten monatlichen Volumengrenzen vollständig entfallen.

Die meisten Krypto- und gesetzliche Zahlungsmittel-Einzahlungen sind kostenlos, wobei es je nach Asset oder Zahlungsmethode ein paar Ausnahmen gibt. Kraken legt zudem großen Wert auf Transparenz, indem alle Gebühren vor der Bestätigung einer Transaktion angezeigt werden, sodass Kunden im Voraus vollständig über anfallende Kosten informiert sind und unangenehme Überraschungen vermeiden.

Trade Republic bewirbt den Krypto-Handel als provisionsfrei, wobei Kunden gemäß seiner Support-Dokumentation eine feste externe Abwicklungsgebühr von 1 € pro Trade zahlen. In der Praxis kann eine Broker-ähnliche Ausführung auch einen Spread zwischen dem angegebenen Kauf- und Verkaufspreis beinhalten, was in schnelllebigen Märkten stärker auffallen kann. Dieses Modell kann für gelegentliche Käufe attraktiv sein, aber für aktive Trader, die explizite Maker/Taker-Gebühren und die Möglichkeit zur Verwaltung der Ausführung in einem Live-Orderbuch bevorzugen, weniger vorhersehbar sein.

Das vereinfachte Preismodell von Trade Republic ist auf Benutzerfreundlichkeit innerhalb seiner breiteren Investment-App ausgelegt. Es bietet jedoch keine traditionellen Volumenstufen oder börsenüblichen Maker-Taker-Preise. Die Gebührenstruktur von Kraken ist speziell für den Handel konzipiert. Mit veröffentlichten Volumendiskonten, transparenten Futures-Preisen und keinen versteckten Spreads kann Kraken für Benutzer, die häufig handeln oder Preistransparenz als Teil ihrer Strategie benötigen, attraktiver sein.

Kraken gilt weithin als eine der sichersten Plattformen der Branche. Seit seiner Gründung kam es bei Kraken zu keinem Sicherheitsvorfall mit Verlust von Kundengeldern – eine Aussage, die nur wenige andere Börsen treffen können. Kunden profitieren von mehrstufigen Sicherheitsmechanismen wie 2FA mit Passkeys, PGP-E-Mail-Verschlüsselung, fein abgestuften API-Berechtigungen, individuell konfigurierbaren Timeouts, Echtzeitüberwachung verdächtiger Aktivitäten, Auszahlungs-Whitelists und Master-Key-Funktionen.

Kraken war 2014 Vorreiter bei der Einführung des Nachweises von Rücklagen und ist mit regelmäßigen, unabhängig überprüfbaren Audits weiterhin branchenführend. Dieses kryptografische Verfahren ermöglicht es Kunden, jederzeit persönlich zu überprüfen, wie ihre Kontoguthaben durch reale Assets gedeckt sind. Kraken verfügt außerdem über die Zertifizierung nach ISO/IEC 27001:2013, erfüllt die Anforderungen des SOC 2 Type 2-Audits und betreibt ein robustes öffentliches Bug-Bounty-Programm.

Die Krypto-Verwahrung von Trade Republic erfolgt über ihre regulierte Bankgesellschaft und externe Verwahrungspartner. Die Plattform gibt an, dass die Mehrheit der Krypto-Assets über ihren Verwahrungsanbieter in Kaltlagerung gespeichert wird, mit starken Authentifizierungsanforderungen für den Kontozugriff. Als reguliertes Finanzinstitut in Europa agiert Trade Republic innerhalb definierter Aufsichtsrahmen. Ihre Krypto-Funktionalität ist jedoch in eine breitere Investment-Infrastruktur integriert und nicht in ein dediziertes Börsenmodell.

Trade Republic agiert innerhalb eines regulierten europäischen Bankenrahmens, doch Krakens Sicherheitsidentität ist tief in seiner Krypto-nativen Infrastruktur verwurzelt. Gegründet im Jahr 2011, hat Kraken eine makellose Bilanz ohne gemeldete Kundenfondsverletzungen aufrechterhalten. Der Ansatz umfasst Proof of Reserves-Transparenz, strenge interne Kontrollen und anerkannte Zertifizierungen. Für Benutzer, die eine Plattform suchen, die speziell auf Krypto-Verwahrung und Sicherheit auf Börsenniveau ausgelegt ist, bietet Krakens langjährige operative Disziplin zusätzliche Sicherheit.

Kraken ist für seinen reaktionsschnellen und professionellen Kundenservice bekannt und bietet mehrere Support-Kanäle, um unterschiedlichen Nutzerbedürfnissen gerecht zu werden. Kunden können rund um die Uhr per Live-Chat mit echten Support-Mitarbeitern kommunizieren, Anfragen per E-Mail einreichen oder (in ausgewählten Fällen) direkt telefonisch mit einem Support-Spezialisten sprechen.

Das mehrsprachige Support-Team von Kraken unterstützt Nutzer in über einem Dutzend Sprachen und hilft dem Unternehmen, seine globale Kundschaft effektiver zu betreuen .

Die Börse hat zudem hohe Werte bei der Kundenzufriedenheit erzielt und wurde bei der Customer Centricity World Series als Gewinner in der Kategorie „Best Use of AI in CX (Europe)“ ausgezeichnet. Der Fokus auf Klarheit, Empathie und schnelle Problemlösung hebt die Kundenerfahrung von Kraken weiterhin in einem wettbewerbsintensiven Marktumfeld hervor.

Trade Republic unterstützt Kunden hauptsächlich über In-App-Hilfe und Ticket-basierten Support, was mit seinem Mobile-Broker-Modell übereinstimmt. Obwohl dies für routinemäßige Kontenfragen gut funktionieren kann, bietet es möglicherweise nicht die gleiche Tiefe an 24/7 Live-Krypto-Spezialisten-Support, den aktive Trader von großen Börsen erwarten. Wenn Ihnen eine schnelle Eskalation in volatilen Märkten wichtig ist, sollten Sie die Supportkanäle, Reaktionszeiten und Verfügbarkeit in Ihrer Region abwägen.

Trade Republics Krypto-Auswahl ist bewusst begrenzt, um die Einfachheit innerhalb seiner breiteren Investment-App zu gewährleisten. Kraken dagegen unterstützt über 500 Kryptowährungen neben globalen Fiat-Währungs-Zahlungswegen und einer hohen Börsenliquidität. Für Anleger, die eine breitere Token-Abdeckung, mehr Handelspaare und die Möglichkeit wünschen, auf fortgeschrittene Handelsstrategien zu skalieren, ohne die Plattform wechseln zu müssen, bietet Kraken eine deutlich größere Asset-Vielfalt.

Trade Republic integriert Krypto in eine breitere Investment-App, die sich hauptsächlich auf Aktien und ETFs konzentriert. Sein vereinfachtes Modell könnte Benutzer ansprechen, die eine unkomplizierte Portfolio-Exposition ohne fortgeschrittene Handelskomplexität wünschen. Kraken ist als Krypto-native Börse strukturiert, die in ausgewählten Regionen den Zugang zu zusätzlichen Investitionen erweitert hat. Mit über 500 Kryptowährungen, erweiterten Orderarten, Staking, DCA und Derivatzugang in berechtigten Märkten bietet Kraken eine größere Handelstiefe. Für Anleger, die mehr als nur eine grundlegende Exposition suchen — insbesondere diejenigen, die Liquidität und Tools auf Börsenniveau schätzen — bietet Kraken eine breitere Plattform.